Из Википедии, бесплатной энциклопедии
Перейти к навигации Перейти к поиску

«Тон наверху» - это термин, появившийся в области бухгалтерского учета и используемый для описания общего этического климата организации, установленного ее советом директоров, комитетом по аудиту и высшим руководством. Эксперты по деловой этике считают, что хороший тон наверху помогает предотвратить мошенничество и другие неэтичные действия. [1] [2] Та же самая идея выражена отрицательно в старой поговорке «Рыба гниет с головы».

Истоки [ править ]

Концепция тональности наверху возникла в аудиторских фирмах , где она довольно узко относилась к отношению высшего руководства организации к внутреннему финансовому контролю . Он был популяризирован после серии крупных корпоративных бухгалтерских скандалов, таких как те, которые затронули Enron , Tyco International , Adelphia , Peregrine Systems и WorldCom , когда эта концепция была особо подчеркнута в Законе Сарбейнса-Оксли 2002 года как важная для предотвращения и выявления мошенничества.и другая неэтичная финансовая практика. Сегодня этот термин применяется очень широко, в том числе в областях общего управления, информационной безопасности , права и разработки программного обеспечения , и часто используется для описания общей корпоративной культуры, установленной руководством организации. [3] [4] [5]

Обзор [ править ]

Часто считается, что тон наверху пронизывает всю организацию, а хороший тон наверху считается предпосылкой надежного корпоративного управления . Было сказано, что советы директоров выполняют двойную роль: они создают кодексы поведения и следуют им. [6]

Хороший организационный тон задается политиками, этическими кодексами, обязательством нанимать компетентных сотрудников и развитием структур вознаграждения, которые способствуют эффективному внутреннему контролю и эффективному управлению. В ходе анализа этического лидерства КПМГ охарактеризовала этических лидеров как тех, кто восприимчив к этическим проблемам сотрудников, ценит этику и добросовестность выше краткосрочных бизнес-целей и соответствующим образом реагирует, если им становится известно о проступках. [7]

Аудиторы обычно проводят собеседование с руководителями организации в рамках аудиторской работы на местах , чтобы оценить тон наверху, потому что плохой тон ассоциируется с должностными преступлениями. Часто задаваемые вопросы включают в себя «как оплачивается совет директоров», «насколько активен комитет по аудиту », «какова природа корпоративной культуры организации» , «какое давление существует для достижения целей по продажам и прибыли », «как это неправильно. -выработанные меры, »« понимают ли сотрудники свои индивидуальные обязанности в отношении средств контроля »,« своевременно ли сигнализируют о сбоях в системе контроля, чтобы можно было предпринять корректирующие действия », и»есть ли доказательства того, что этический кодекс сотрудников соблюдается " [8]

Важные факторы мошенничества включают давление с целью достижения целей, стимулы и оправдание ожиданий. [9]

Неудачи [ править ]

Эксперты говорят, что слабость «верхушки» связана с большинством современных финансовых махинаций. Плохой тон наверху может включать пренебрежение к внутреннему контролю , чрезмерный упор на прибыль в ущерб этике , уверенность в том, что соблюдения закона достаточно для оправданного этического поведения, агитация и уступка одних заинтересованных сторон, но не других, обвинение вышестоящих. взломы или коллеги за неэтичные действия, затуманенное суждение из-за конфликта интересов , а также непонимание и несоблюдение общественных ожиданий относительно того, что составляет этическое поведение руководителей. [10] [11] Задним числом опционы на акции и привязка предоставления опционов к значительным хорошим или плохим корпоративным объявлениям (известные как подпружинивание и уклонение от пуль ) - это методы компенсации, которые могут указывать на плохой тон наверху. [12]

Примеры неудачного тона вверху [ править ]

Скандал с Enron [ править ]

Скандал Enron , показал в октябре 2001 года, в конце концов , привело к банкротству Enron Corporation , американской энергетической компании , базирующейся в Хьюстоне, штат Техас , и де - факто роспуск Arthur Andersen , его аудиторской фирмы. Enron считается крупнейшей реорганизацией банкротства в истории США, а также крупнейшим провалом аудита. [13] Руководители Enron использовали лазейки в бухгалтерском учете , организации специального назначения и вводящую в заблуждение финансовую отчетность, чтобы скрыть миллиарды долга от неудавшихся сделок и проектов. Финансовый директор Эндрю Фастоуи другие руководители не только ввели в заблуждение совет директоров и комитет по аудиту Enron относительно практики бухгалтерского учета с высоким уровнем риска , но и заставили Андерсена игнорировать эти проблемы. История Enron продемонстрировала много общих черт неудачного тона наверху, включая неуместную враждебность к критикам и непонимание ожиданий общественности. Во время телефонной конференции 17 апреля 2001 года, после того как аналитик с Уолл-стрит Ричард Грубман пожаловался, что Enron не публикует баланс вместе со своей финансовой отчетностью , тогдашний генеральный директор Джеффри Скиллинг ответил: «Что ж, спасибо вам большое, мы ценим этого ... придурка», - фраза, которая была встречена с тревогой и удивлением в средствах массовой информации и общественности, но стала внутренней шуткой среди многих сотрудников Enron. [14] [15] [16]

Артур Андерсен воспрепятствование правосудию [ править ]

Артура Андерсена критиковали за то, что он был единственной аудиторской фирмой Большой пятерки, которая позволяет партнеру, отвечающему за аудит, отменять решение, вынесенное партнером по контролю качества, и в 2002 году был признан виновным в воспрепятствовании правосудию за уничтожение документов, связанных с его аудитом. Enron, что привело к скандалу с Enron. История Артура Андерсена теперь используется в учебниках по деловой этике как пример неудачного тона наверху, подчеркивающего прибыльность над высокими этическими стандартами. [17] См. Также Артур Андерсен ЛЛП против Соединенных Штатов и скандал с Enron .

SEC оштрафовала Xerox [ править ]

В 2002 году Xerox была оштрафована Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC) на 10 миллионов долларов за якобы обман общественности в период с 1997 по 2000 год с помощью нескольких «бухгалтерских маневров», при этом шесть высших руководителей Xerox заплатили еще 22 миллиона долларов в 2003 году. бывший генеральный директор Поль Аллер и его заместитель Г. Ричард Томан , которые были в числе шести оштрафованных, «задали тон руководству компании, приравнявший успех в бизнесе к достижению краткосрочных целей по прибыли». [18]

Скандалы в Fannie Mae [ править ]

Эксперты по бизнесу говорят, что, хотя Федеральная национальная ипотечная ассоциация США (FNMA), в просторечии известная как Fannie Mae , создавала впечатление, что задает соответствующий тон наверху, ее фактическое поведение не оправдало ожиданий . В 2004 году в отношении Fannie Mae было проведено расследование Федерального управления жилищного надзора США (OFHEO), которое заявило о широко распространенных ошибках в бухгалтерском учете. В 2008 году Fannie Mae была вовлечена в несколько скандалов, связанных с конфликтом интересов, а в 2011 году шесть ее руководителей, в том числе генеральный директор Fannie Mae в 2005–2008 годах Дэниел Мадд , были обвинены Комиссией по ценным бумагам и биржам США в мошенничестве с ценными бумагами . [19]В мае 2006 года OFHEO выпустило «Отчет о специальной экспертизе Fannie Mae», в котором утверждалось, что в Fannie Mae «важны доходы, но не то, как они были достигнуты», и в котором обвинялись «действия и бездействие Совета директоров [который ] неуместно подкреплял, а не сдерживал тон и культуру, заданные Рейнсом и другими руководителями высшего звена [1999-2004 гг., генеральным директором Fannie Mae Франклином] ». [20] Бывший глава OFHEA Армандо Фальконобъяснил проблемы Fannie Mae «высокомерием и огромным эгоизмом высшего руководства», заявив, что «это всегда было просто групповое мышление, и если вы когда-нибудь возвысите голос несогласия, ваша карьера будет окончена. Эгоизм и высокомерие были видны повсюду, во всем, что делала компания. : как компания обращалась с контрагентами на рынке, с которым имела дело, как ей удавалось влиять на политику, как она тратила деньги, чтобы завоевать политическую лояльность, высокомерие, пронизывающее все, что делала компания, включая, в конечном итоге, неправомерное ведение бухгалтерского учета и отсутствие какой-либо корпоративной этики ». [21] См. Также спор о бухгалтерском учете Fannie Mae 2004 года , финансовый политический скандал с кредитами в стране и VIP-программу друзей Анджело, и обвинения Fannie Mae SEC 2011 года .

Мировой финансовый кризис [ править ]

Мировой финансовый кризис 2007-2012 , по мнению многих экономистов , является худшим финансовым кризисом со времен Великой депрессии 1930 - х годов, [22] был исследован в США финансового кризиса комиссии по расследованию, который пришел к выводу, что «кризиса можно было избежать и он был вызван: широко распространенными сбоями в финансовом регулировании, в том числе неспособностью Федеральной резервной системы остановить волну токсичных ипотечных кредитов; серьезными сбоями в корпоративном управлении, в том числе слишком многими финансовыми фирмами, действующими безрассудно и риск; взрывоопасное сочетание чрезмерного заимствования и риска со стороны домашних хозяйств и Уолл-стрит, которое ставит финансовую систему на путь столкновения с кризисом; ключевые политики, плохо подготовленные к кризису, не имея полного понимания финансовой системы, которую они контролируют; и системные нарушения в подотчетности и этике на всех уровнях " [23] [24]и возложил вину за кризис на руководителей правительств и регулирующих органов, а также на руководителей обанкротившихся компаний, заявив, что «тон наверху имеет значение, и в данном случае нас подвели. Никто не сказал« нет »». [25]

Tyco Scandal [ править ]

Бывший председатель и главный исполнительный директор Деннис Козловски и бывший финансовый директор Марк Х. Шварц были обвинены в краже у компании более 150 миллионов долларов. Во время судебного разбирательства в марте 2004 г. они утверждали, что совет директоров санкционировал выплату компенсации.

Во время заседаний присяжных заседатель Рут Джордан, проходя через зал суда, казалось, подала пальцами к столу защиты жест "хорошо" . Позже она отрицала, что имела в виду этот жест, но инцидент получил широкую огласку (включая карикатуру в The Wall Street Journal ), и присяжный получил угрозы после того, как ее имя стало достоянием гласности. Судья Майкл Обус объявил неправильное судебное разбирательство 2 апреля 2004 г.

17 июня 2005 г. после повторного судебного разбирательства Козловски и Шварц были осуждены по всем, кроме одного, из более чем 30 пунктов обвинения. Приговоры предполагают возможное тюремное заключение сроком до 25 лет в тюрьме штата. Сам Козловский был приговорен не менее чем к восьми годам и четырем месяцам и не более чем к 25 годам лишения свободы. Шварц получил такой же приговор. Затем в мае 2007 года судья Федерального окружного суда Нью-Гэмпшира Пол Барбадоро одобрил мировое соглашение, в соответствии с которым Tyco согласилась выплатить 2,92 миллиарда долларов (вместе с 225 миллионами долларов от Pricewaterhouse Coopers , их аудиторов) группе обманутых акционеров, представленных Grant & Eisenhofer PA. , Schiffrin, Barroway, Topaz & Kessler и Milberg Weiss & Bershad.

MCI Inc / WorldCom [ править ]

Генеральный директор Бернард Эбберс был обвинен в мошенничестве с бухгалтерским учетом. [26] Эбберс стал очень богатым из-за роста цен на его долю в обыкновенных акциях WorldCom. [26] Тем не менее, в 2000 году, телекоммуникационная отрасль вступила в кризис и агрессивная стратегия роста WorldCom потерпела серьезное поражение , когда он был вынужден Департаментом юстиции США отказаться от предлагаемого слияния с Sprint в середине 2000 года [26] К этому В то время цена акций WorldCom падала, и Эбберс оказался под растущим давлением со стороны банков, чтобы покрыть требования о внесении маржи по его акциям WorldCom, которые использовались для финансирования других его предприятий (в том числе лесозаготовки и яхтинга). [26]В 2001 году Эбберс убедил совет директоров WorldCom предоставить ему корпоративные ссуды и гарантии на сумму более 400 миллионов долларов для покрытия его требований к марже. [26] Правление надеялось, что ссуды избавят Эбберса от необходимости продавать значительные количества своих акций WorldCom, поскольку это окажет дальнейшее понижательное давление на цену акций. Однако, эта стратегия в конечном счете не удалось , и Ebbers был свергнут в качестве генерального директора в апреле 2002 года и заменен Джоном Sidgmore , бывший генеральный директор по UUNET Technologies, Inc.

Начиная со скромных темпов в середине 1999 года и продолжая ускоренными темпами до мая 2002 года, компания (под руководством Эбберса, Скотта Салливана (финансовый директор), Дэвида Майерса ( контролер ) и Буфорда «Бадди» Йейтса (директор по общему бухгалтерскому учету)) использовала мошеннические методы бухгалтерского учета, чтобы замаскировать снижение своих доходов, создав ложную картину финансового роста и прибыльности, чтобы поддержать цену акций WorldCom. [26]

Мошенничество осуществлялось в основном двумя способами:

  1. Резервирование «линейных затрат» (расходов на присоединение к другим телекоммуникационным компаниям) в качестве капитала в балансе вместо расходов .
  2. Завышение доходов с помощью фальшивых бухгалтерских проводок с «корпоративных счетов нераспределенных доходов».

В 2002 году небольшая группа внутренних аудиторов WorldCom работала вместе, часто ночью и тайно, над расследованием и раскрытием мошенничества на сумму 3,8 миллиарда долларов. [27] [28] [29] Вскоре после этого аудиторский комитет и совет директоров компании были уведомлены о мошенничестве и отреагировали быстро: Салливан был уволен, Майерс ушел в отставку, Артур Андерсен отозвал свое аудиторское заключение за 2001 год, а US Securities and Комиссия по биржам (SEC) начала расследование по этим вопросам 26 июня 2002 г. (см. Бухгалтерские скандалы ). По оценкам, к концу 2003 года общие активы компании были раздуты примерно на 11 миллиардов долларов. [26]

Торговый кейс ImClone Systems [ править ]

Цена акций ImClone резко упала в конце 2001 года, когда его препарат Эрбитукс , экспериментальное моноклональное антитело , не получил ожидаемого одобрения Управления по санитарному надзору за качеством пищевых продуктов и медикаментов (FDA). Позже Комиссия по ценным бумагам и биржам США обнаружила, что многие руководители продали свои акции до объявления решения после закрытия торгов 28 декабря.

Ее основатель, Сэмюэл Д. Ваксал , был арестован в 2002 году по обвинению в инсайдерской торговле за то, что сообщил друзьям и семье о продаже их акций и попытался продать свои собственные. Его дочь, Ализа Ваксал, 27 декабря продала акций на 2,5 миллиона долларов. Его отец, Джек Ваксал, продал акции на 8,1 миллиона долларов 27 и 28 числа. Руководители компании поступили так же. Генеральный юрисконсульт Джон Б. Ландес продал акции на 2,5 миллиона долларов 6 декабря. Рональд А. Мартелл , вице-президент по маркетингу и продажам, 11 декабря продал акции на 2,1 миллиона долларов. Что ж. Позже Самуэль Ваксал признал себя виновным по различным обвинениям, в том числе по мошенничеству с ценными бумагами., а 10 июня 2003 г. был приговорен к семи годам и трем месяцам лишения свободы.

Ссылки [ править ]

  1. ^ «ТОН НА ВЕРХУ Определение» . VentureLine.
  2. ^ Вуд, Дэвид А. (весна 2015 г.). «Исследование того, как штатные аудиторы начального уровня реагируют на тон вверху по сравнению с тоном внизу». Поведенческие исследования в бухгалтерском учете . 27 (1). DOI : 10.2308 / Bria-50918 .
  3. ^ Краузе, отредактированный Гарольдом Ф. Типтоном, Мики (2000). Справочник по управлению информационной безопасностью, т. 3 (6-е изд.). Бока-Ратон, Флорида: Ауэрбах. С. 133–134. ISBN 1420090925.CS1 maint: дополнительный текст: список авторов ( ссылка )
  4. Картер, Терри (февраль 2001 г.). «Ваше время или ваши деньги: Groundswell поддерживает меньше оплачиваемых часов, альтернативные треки наверху». Журнал ABA | Журнал юриста .
  5. ^ Перри, Уильям Э. (2006). Эффективные методы тестирования программного обеспечения (3-е изд. - ред.). Индианаполис, штат Индиана: издательство Wiley Publishing. стр.  51 и 60. ISBN 0764598376.
  6. ^ O'Regan, Дэвид (2004). Словарь аудитора: термины, концепции, процессы и правила ([Online-Ausg.] Под ред.). Нью-Йорк: John Wiley and Sons Ltd., стр.  257 . ISBN 0471531189.
  7. ^ Данн, Леонард Дж. Брукс, Пол (2010). Деловая и профессиональная этика для директоров, руководителей и бухгалтеров (5-е изд.). Мейсон, Огайо: Юго-западный центр обучения. п. 261. ISBN. 978-0324594553.
  8. ^ Джонстон, Ларри Э. Риттенберг, Брэдли Дж. Швигер, Карла М. (2008). Аудит: подход к бизнес-рискам (6-е изд.). Мейсон, Огайо: Томсон / Юго-Западный. С. 353–354. ISBN 978-0324375589.
  9. ^ «Как руководство может предотвратить мошенничество на рабочем месте» (PDF) . Ассоциация сертифицированных исследователей мошенничества . Проверено 26 сентября 2012 года .
  10. ^ Грэмлинг, Ларри Э. Риттенберг, Карла М. Джонстон, Одри А. (2010). Аудит: подход к бизнес-рискам (7-е изд.). Мейсон, Огайо: Юго-западный центр обучения. С.  195 и 233 . ISBN 978-0324658040.
  11. ^ Данн, Леонард Дж. Брукс, Пол (2010). Деловая и профессиональная этика для директоров, руководителей и бухгалтеров (5-е изд.). Мейсон, Огайо: Юго-западный центр обучения. С. 202–205. ISBN 978-0324594553.
  12. ^ Braiotta, Луи - младший (2010). Справочник комитета по аудиту (5-е изд.). Хобокен, Нью-Джерси: Уайли. ISBN 978-0470560488.
  13. ^ Bratton, William W. (май 2002). «Защищает ли корпоративное право интересы акционеров и других заинтересованных сторон? Энрон и темная сторона акционерной стоимости». Обзор закона Тулейна . Новый Орлеан: Юридический факультет Тулейнского университета (1275): 61. SSRN 301475 . 
  14. Паша, Шахин (10 апреля 2006 г.). «Мастерство выходит из-под контроля» . CNNMoney.com . Архивировано из оригинала на 2010-10-18 . Проверено 17 октября 2010 .
  15. ^ Толсон, Майк; Кэтрин Фезер (2004-06-20). «Зрелищная карьера Джеффа Скиллинга» . Хьюстонские хроники . Архивировано из оригинала на 2010-10-18 . Проверено 17 октября 2010 .
  16. Найлс, Сэм (10 июля 2009 г.). «В фотографиях: 10 выдающихся всплесков генерального директора: Джеффри Скиллинг» . Forbes . Архивировано из оригинала на 2010-10-18 . Проверено 17 октября 2010 .
  17. ^ Данн, Леонард Дж. Брукс, Пол (2010). Деловая и профессиональная этика для директоров, руководителей и бухгалтеров (5-е изд.). Мейсон, Огайо: Юго-западный центр обучения. С. 117–123. ISBN 978-0324594553.
  18. Перейти ↑ Markham, Jerry W. (2005). Финансовая история современных корпоративных скандалов в США: от Enron до реформ ([Online-Ausg.] Ed.). Армонк, Нью-Йорк [ua]: Шарп. п. 224. ISBN 0765615835.
  19. ^ Кристи, Джеймс Р. (редактор) (2007). Fannie Mae и Freddie Mac: скандал в жилищном строительстве США . Нью-Йорк, Нью-Йорк: Новинка Букс. С. 44–46. ISBN 978-1600213564.CS1 maint: дополнительный текст: список авторов ( ссылка )
  20. ^ Gup, изд. Бентон Э. (2007). Корпоративное управление в банковской сфере: глобальная перспектива . Челтенхэм [ua]: Элгар. С.  32–33 . ISBN 978-1845429409.CS1 maint: дополнительный текст: список авторов ( ссылка )
  21. ^ Гиллеспи, Джон; Цвейг, Дэвид (2010). Деньги напрасно: как провал корпоративных советов губит американский бизнес и обходится нам в триллионы (1-е издание Free Press в твердой обложке). Нью-Йорк: Свободная пресса. С.  124–125 . ISBN 978-1416559931.
  22. ^ Два ведущих экономиста согласны с худшим финансовым кризисом 2009 года со времен Великой депрессии; риски возрастают, если не будут предприняты правильные шаги. (29 февраля 2009 г.). Рейтер . Получено 30 сентября 2009 г. избазы данных Business Wire News .
  23. ^ Комиссия по расследованию финансового кризиса - Пресс - релиз - 27 января 2011 архивации 30 января 2011, в Wayback Machine
  24. ^ Отчет FCIC - Выдержка из заключений - январь 2011 г.
  25. ^ Комиссия по расследованию финансового кризиса (27 января 2011 г.). Отчет о расследовании финансового кризиса: окончательный отчет Национальной комиссии по причинам финансового и экономического кризиса в Соединенных Штатах (1-е изд., Уполномоченное изд.). Нью-Йорк, Нью-Йорк: Связи с общественностью. стр. xxiii. ISBN 978-1610390415.
  26. ^ a b c d e f g «Отчет о расследовании, проведенном Специальным следственным комитетом Совета директоров Worldcom, Inc.» . SEC . Проверено 4 января 2008 .
  27. ^ Пуллиам, Сьюзен; Дебора Соломан. «Как три маловероятных сыщика раскрыли мошенничество в WorldCom: сотрудники самой фирмы вынюхивали загадочные улики и следили за догадками» . The Wall Street Journal . Проверено 8 ноября 2008 .
  28. Рипли, Аманда (30 декабря 2002 г.). «Ночной детектив» . Время . Проверено 8 ноября 2008 .
  29. Купер, Синтия (4 февраля 2008 г.). Чрезвычайные обстоятельства: путешествие корпоративного информатора . Хобокен, Нью-Джерси : ISBN John Wiley & Sons, Inc.  9780470124291. Проверено 8 ноября 2008 .