Постоянный концерн

Допущение о непрерывности деятельности является бизнес , что предполагается , будет выполнять свои финансовые обязательства при наступлении срока их погашения. Митс: Он происходит от немецкого слова «Konzern» (= компания). Он функционирует без угрозы ликвидации в обозримом будущем, которое обычно рассматривается как минимум следующие 12 месяцев или указанный отчетный период (более продолжительный из обоих). . Презумпция непрерывности деятельности предприятия подразумевает базовое заявление о намерении продолжить свою деятельность по крайней мере в течение следующего года, что является основным допущением для подготовки финансовой отчетности , охватывающей концептуальную основу МСФО.. Следовательно, заявление о непрерывности деятельности означает, что у предприятия нет ни намерения, ни необходимости ликвидировать или существенно сократить масштабы своей деятельности.

Продолжение непрерывной деятельности предприятия считается основой для финансовой отчетности, если и до тех пор, пока ликвидация предприятия не станет неизбежной. Подготовка финансовой отчетности в соответствии с этим предположением обычно называется принципом непрерывности деятельности. Если и когда ликвидация предприятия становится неизбежной, финансовая отчетность составляется на основе ликвидационного метода бухгалтерского учета (Совет по стандартам финансового учета, 2014 ^[1] ).

Определение [ править ]

Предположение о непрерывности деятельности общепризнано и принято профессионалами в области бухгалтерского учета; однако официально он никогда не был включен в ОПБУ США. ^[2] В октябре 2008 года FASB выпустил предварительный проект под названием «Постоянная озабоченность». В нем обсуждаются следующие возможные заявления о непрерывности деятельности:

• Пересмотр определения и включения условий непрерывности деятельности и существенных сомнений в ОПБУ США
• Временной горизонт, в течение которого руководство будет оценивать способность организации выполнять свои обязательства.
• Тип информации, которую руководство должно учитывать при оценке способности организации выполнять свои обязательства.
• Влияние событий после отчетной даты на оценку руководством способности компании выполнять свои обязательства
• Предоставлять ли указания относительно ликвидационной основы бухгалтерского учета.

Текущее определение допущения о непрерывности деятельности можно найти в AICPA.Заявление о стандартах аудита № 1 Кодификация стандартов и процедур аудита, раздел 341, «Рассмотрение аудитором способности организации продолжать свою деятельность в качестве непрерывной деятельности» (раздел 341 AU). Концепция «непрерывности деятельности» предполагает, что бизнес будет существовать достаточно долго, чтобы все его активы были полностью использованы. Используемые активы означают получение полной выгоды от их потенциального дохода. (т. е. если вы недавно приобрели оборудование стоимостью 5000 долларов США с 5-летним производственным / полезным сроком службы, то в соответствии с допущением о непрерывности деятельности бухгалтер списает только стоимость одного года в размере 1000 долларов США (1/5 часть) в этом году, в результате чего 4000 долларов будут рассматриваться как основные средства с будущей экономической стоимостью для бизнеса).

Бухгалтерский учет [ править ]

Принцип непрерывности деятельности позволяет компании откладывать некоторые из предоплаченных расходов до будущих отчетных периодов. ^[3] Допущение о непрерывности деятельности является фундаментальным допущением при подготовке финансовой отчетности. При допущении о непрерывности деятельности предприятие обычно рассматривается как продолжающее бизнес в обозримом будущем без намерения или необходимости ликвидации, прекращения торговли или поиска защиты от кредиторов в соответствии с законами или нормативными актами. Соответственно, если допущение о непрерывности деятельности не является неуместным в обстоятельствах предприятия, активы и обязательства отражаются на том основании, что предприятие сможет реализовать свои активы, выполнить свои обязательства и получить рефинансирование (при необходимости) в обычном порядке. бизнеса. ^[4]

Предполагается, что предприятие непрерывно осуществляет свою деятельность в отсутствие существенной информации об обратном. Примером такой информации об обратном является неспособность организации выполнить свои обязательства при наступлении срока их погашения без значительной продажи активов или реструктуризации долга. Если бы это было не так, организация, по сути, приобретала бы активы с намерением закрыть свою деятельность и перепродать активы другой стороне. ^[5]

Если бухгалтер считает, что предприятие больше не может быть непрерывно действующим, тогда возникает вопрос о том, обесценены ли его активы, что может потребовать списания их балансовой стоимости до ликвидационной стоимости и / или признания обязательств, которые возникают в связи с неизбежным закрытием предприятия (которое не может возникнуть в противном случае). Таким образом, стоимость предприятия, которое считается непрерывно действующим, выше, чем стоимость его распада, поскольку непрерывное предприятие потенциально может продолжать приносить прибыль.

Концепция непрерывности деятельности четко не определена нигде в общепринятых принципах бухгалтерского учета, и поэтому подлежит значительному толкованию относительно того, когда организация должна сообщать об этом. Однако общепринятые стандарты аудита (GAAS) действительно инструктируют аудитора относительно рассмотрения способности организации продолжать непрерывно свою деятельность.

Аудитор оценивает способность организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение периода не менее одного года после даты аудита финансовой отчетности (более длительный период может быть рассмотрен, если аудитор считает, что такой продолжительный период уместен). Аудитор рассматривает такие статьи, как негативные тенденции в операционных результатах, невыполнение обязательств по ссудам, отказ в предоставлении торгового кредита от поставщиков неэкономичным долгосрочным обязательствам, а также судебные разбирательства при принятии решения о наличии существенных сомнений в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность. В таком случае аудитор должен привлечь внимание к неопределенности относительно способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в своем аудиторском заключении. С другой стороны,ненадлежащее использование организацией допущения о непрерывности деятельности может привести к тому, что аудитор вынесет отрицательное мнение о финансовой отчетности.^[6] Настоящее Руководство обеспечивает основу для помощи директорам, комитетам по аудиту и финансовым командам в определении целесообразности принятия принципа непрерывности деятельности для подготовки финансовой отчетности и в раскрытии сбалансированной, пропорциональной и ясной информации. Совет по аудиторской практике выпустил отдельные стандарты и инструкции, регулирующие работу аудиторов в отношении непрерывности деятельности.

Предположение [ править ]

В соответствии с допущением о непрерывности деятельности предприятие считается продолжающим вести деятельность в обозримом будущем. Финансовая отчетность общего назначения составляется на основе принципа непрерывности деятельности, за исключением случаев, когда руководство намеревается ликвидировать предприятие или прекратить деятельность либо не имеет реальной альтернативы, кроме как сделать это. Финансовая отчетность специального назначения может или не может быть подготовлена ​​в соответствии с концепцией финансовой отчетности, для которой уместен принцип непрерывности деятельности (например, принцип непрерывности деятельности не актуален для некоторых финансовых отчетов, подготовленных на налоговой основе в определенных юрисдикциях). Когда допущение о непрерывности деятельности является уместным, активы и обязательства отражаются на том основании, что предприятие сможет реализовать свои активы и погасить свои обязательства в ходе обычной деятельности.^[7]

Аудит [ править ]

В финансовой отчетности предполагается, что предприятие продолжает непрерывно деятельность, в отсутствие существенной информации об обратном. Обычно информация, которая значительно противоречит допущению о непрерывности деятельности, относится к неспособности организации продолжать выполнять свои обязательства при наступлении срока их погашения без существенного выбытия активов вне рамок обычной деятельности, реструктуризации долга, принудительного пересмотра своей деятельности извне и т. Д. действия.

Обязанности [ править ]

Аудитор несет ответственность за оценку наличия существенных сомнений в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени, не превышающего одного года после даты аудита финансовой отчетности (далее именуемой разумной промежуток времени). Оценка аудитора основана на его или ее знании соответствующих условий и событий, которые существуют или произошли до даты аудиторского заключения. Информация о таких условиях или событиях получается в результате применения аудиторских процедур, запланированных и выполняемых для достижения целей аудита, связанных с утверждениями руководства, содержащимися в проверяемой финансовой отчетности, как описано в Стандарте аудита № 15 «Аудиторские доказательства».

Аудитор должен оценить, существуют ли существенные сомнения в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени, следующим образом:

Аудитор рассматривает, могут ли результаты его процедур, выполненных при планировании, сборе доказательных материалов относительно различных целей аудита и завершении аудита, выявить условия и события, которые при их совокупном рассмотрении указывают на то, что могут возникать существенные сомнения в способности организации продолжать свою деятельность в течение разумного периода времени. Может потребоваться дополнительная информация о таких условиях и событиях, а также соответствующий доказательный материал для подтверждения информации, которая снимает сомнения аудитора.

Если аудитор считает, что существуют значительные сомнения в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени, он должен ^[8] получить информацию о планах руководства, которые предназначены для смягчения последствий таких условий или событий, и ^{[ 9]} оценить вероятность того, что такие планы могут быть эффективно реализованы.

После того, как аудитор оценил планы руководства, он приходит к выводу, есть ли у него существенные сомнения в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени. Если аудитор приходит к выводу, что имеются существенные сомнения, он должен рассмотреть ^[10] адекватность раскрытия информации о возможной неспособности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени ^[11] и включить пояснительный параграф (после параграфа, содержащего мнение о мнении). ) в своем аудиторском отчете, чтобы отразить его заключение. Если аудитор приходит к выводу, что существенных сомнений не существует, он должен рассмотреть необходимость раскрытия информации.

Аудитор не несет ответственности за прогнозирование будущих условий или событий. Тот факт, что организация может прекратить непрерывно свою деятельность после получения отчета от аудитора, не содержащего существенных сомнений, даже в течение одного года после даты финансовой отчетности, сам по себе не указывает на неадекватные результаты. аудитором. Соответственно, отсутствие ссылки на существенные сомнения в аудиторском заключении не следует рассматривать как обеспечение уверенности в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность.

Процедуры [ править ]

Нет необходимости разрабатывать аудиторские процедуры исключительно для выявления условий и событий, которые при рассмотрении в совокупности указывают на то, что могут существовать существенные сомнения в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени. Для этой цели должно быть достаточно результатов аудиторских процедур, разработанных и выполненных для достижения других целей аудита. Ниже приведены примеры процедур, которые могут идентифицировать такие условия и события:

• Аналитические процедуры
• Обзор последующих событий
• Проверка соблюдения условий долговых и кредитных договоров
• Чтение протоколов собраний акционеров, совета директоров и важных комитетов совета директоров.
• Запрос юрисконсульта организации о судебных разбирательствах, претензиях и оценках
• Подтверждение со связанными и третьими сторонами деталей договоренностей по предоставлению или поддержанию финансовой поддержки

Условия и события [ править ]

При выполнении аудиторских процедур, подобных тем, которые представлены в пункте .05, аудитор может выявить информацию об определенных условиях или событиях, которые, если рассматривать их в совокупности, указывают на то, что могут существовать существенные сомнения в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени. промежуток времени. Значимость таких условий и событий будет зависеть от обстоятельств, и некоторые из них могут иметь значение только в сочетании с другими. Ниже приведены примеры таких условий и событий:

Отрицательные тенденции - например, повторяющиеся операционные убытки, дефицит оборотного капитала, отрицательные денежные потоки от операционной деятельности, неблагоприятные ключевые финансовые коэффициенты.

Другие признаки возможных финансовых трудностей - например, невыполнение обязательств по кредитным или аналогичным соглашениям, задолженность по выплате дивидендов, отказ в предоставлении обычного торгового кредита от поставщиков, реструктуризация долга, несоблюдение требований уставного капитала, необходимость поиска новых источников или методов финансирования или избавляться от значительных активов

Внутренние вопросы - например, перебои в работе или другие трудовые трудности, существенная зависимость от успеха конкретного проекта, нерентабельные долгосрочные обязательства, необходимость в значительном пересмотре операций.

Произошедшие внешние факторы - например, судебные разбирательства, законодательные акты или аналогичные вопросы, которые могут поставить под угрозу способность организации осуществлять свою деятельность; потеря ключевой франшизы, лицензии или патента; потеря основного покупателя или поставщика; незастрахованная или недостаточно застрахованная катастрофа, такая как засуха, землетрясение или наводнение.

Планы руководства [ править ]

Если после рассмотрения выявленных условий и событий в совокупности аудитор считает, что существуют значительные сомнения в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени, ему следует рассмотреть планы руководства по устранению неблагоприятных последствий. условий и событий. Аудитор должен получить информацию о планах и рассмотреть вероятность того, что неблагоприятные последствия будут смягчены в течение разумного периода времени, и что такие планы могут быть эффективно реализованы. Соображения аудитора, касающиеся планов менеджмента, могут включать следующее:

Планы по выбытию активов

• Ограничения на отчуждение активов, такие как ковенанты, ограничивающие такие операции с ссудой или аналогичными соглашениями или обременения активов
• Видимая конкурентоспособность активов, которые руководство планирует продать
• Возможные прямые или косвенные последствия выбытия активов

Планы по заимствованию денег или реструктуризации долга

• Доступность заемного финансирования, включая существующие или подтвержденные кредитные соглашения, такие как кредитные линии или механизмы факторинга дебиторской задолженности или продажи с обратной арендой активов
• Существующие или принятые договоренности о реструктуризации или субординировании долга или гарантии ссуд предприятию
• Возможное влияние на планы руководства по привлечению заемных средств существующих ограничений на дополнительные заимствования или достаточности доступного обеспечения

Планы по сокращению или отсрочке расходов

• Очевидная осуществимость планов по сокращению накладных или административных расходов, отложению проектов технического обслуживания или исследований и разработок или сдаче в аренду, а не покупки активов
• Возможные прямые или косвенные последствия сокращения или задержки расходов

Планы по увеличению собственного капитала

• Очевидная осуществимость планов по увеличению собственного капитала, включая существующие или принятые договоренности по привлечению дополнительного капитала
• Существующие или принятые меры по снижению текущих требований к дивидендам или ускорению распределения денежных средств от аффилированных лиц или других инвесторов

При оценке планов руководства аудитор должен определить те элементы, которые особенно важны для преодоления неблагоприятных последствий условий и событий, а также должен спланировать и провести аудиторские процедуры для получения доказательной информации о них. Например, аудитор должен рассмотреть адекватность поддержки в отношении возможности получить дополнительное финансирование или запланированного выбытия активов.

Когда предполагаемая финансовая информация особенно важна для планов руководства, аудитору следует запросить у руководства эту информацию и рассмотреть вопрос об адекватности подтверждения значимых допущений, лежащих в основе этой информации. Аудитор должен уделять особое внимание допущениям, которые:

• Материал для прогнозной финансовой информации.
• Особенно чувствительны или подвержены изменениям.
• Несоответствие историческим тенденциям.

Решение аудитора должно основываться на знании организации, ее бизнеса и ее руководства и должно включать (а) чтение перспективной финансовой информации и лежащих в ее основе допущений и (б) сравнение перспективной финансовой информации за предыдущие периоды с фактическими результатами и сравнение перспективная информация за текущий период с достигнутыми результатами. Если аудитору становится известно о факторах, влияние которых не отражается в такой предполагаемой финансовой информации, он должен обсудить эти факторы с руководством и, при необходимости, потребовать пересмотра прогнозной финансовой информации.

Эффекты финансовой отчетности [ править ]

Когда после рассмотрения планов руководства аудитор приходит к выводу, что существуют значительные сомнения в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени, аудитор должен рассмотреть возможное влияние на финансовую отчетность и адекватность соответствующего раскрытия информации. Некоторая информация, которая может быть раскрыта, включает:

• Соответствующие условия и события, вызывающие существенные сомнения в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени.
• Возможные последствия таких условий и событий.
• Оценка руководством значимости этих условий и событий и любых смягчающих факторов.
• Возможное прекращение деятельности.
• Планы руководства (включая соответствующую перспективную финансовую информацию). fn 3
• Информация о возмещаемости или классификации отраженных в учете сумм активов или суммах или классификации обязательств.

Когда, в первую очередь из-за рассмотрения аудитором планов руководства, он приходит к выводу, что существенные сомнения в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени уменьшаются, ему следует рассмотреть необходимость раскрытия информации об основных условиях и событиях, которые первоначально заставило его поверить в то, что есть существенные сомнения. При рассмотрении аудитором раскрытия информации следует учитывать возможные последствия таких условий и событий, а также любые смягчающие их факторы, включая планы руководства.

Влияние на аудиторское заключение [ править ]

Если после рассмотрения выявленных условий и событий, а также планов руководства аудитор приходит к выводу, что остаются существенные сомнения в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени, аудиторский отчет должен включать пояснительный параграф (после параграфа мнения) чтобы отразить этот вывод. fn 4 (?) Заключение аудитора о способности организации продолжать непрерывно свою деятельность должно быть выражено с помощью фразы «существенные сомнения относительно ее (организации) способности продолжать непрерывно свою деятельность» [или аналогичной формулировки, которая включает термины «существенные сомнения» и «непрерывность деятельности»], как показано в параграфе .13. [С поправками, вступающими в силу для отчетов, выпущенных после 31 декабря 1990 г., Положением о стандартах аудита № 64.]

Ниже приводится пример пояснительного параграфа (после параграфа с мнением) в аудиторском заключении, в котором описывается неопределенность в отношении способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени.

Прилагаемая финансовая отчетность подготовлена ​​исходя из предположения, что Компания продолжит непрерывную деятельность. Как указано в Примечании X к финансовой отчетности, Компания понесла периодические убытки от операционной деятельности и имеет чистый дефицит капитала, что вызывает серьезные сомнения в ее способности продолжать деятельность в обозримом будущем. Планы руководства в отношении этих вопросов также описаны в Примечании X. Финансовая отчетность не содержит каких-либо корректировок, которые могут возникнуть в результате этой неопределенности.

[С поправками, вступающими в силу для отчетов, выпущенных после 31 декабря 1990 г., Положением о стандартах аудита № 64.]

Если аудитор приходит к выводу, что раскрываемая организацией информация о способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени является недостаточной, значит, существует отступление от общепринятых принципов бухгалтерского учета. Это может привести либо к квалифицированному (за исключением), либо к отрицательному мнению. Рекомендации по составлению отчетов в таких ситуациях приведены в разделе 508 «Отчеты о проверенных финансовых отчетах».

Существенные сомнения относительно способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени, возникшие в текущем периоде, не подразумевают, что основания для таких сомнений существовали в предыдущем периоде, и, следовательно, не должны влиять на аудиторское заключение о финансовая отчетность за предыдущий период, представленная на сравнительной основе. Когда финансовая отчетность за один или несколько предыдущих периодов представлена ​​на сравнительной основе с финансовой отчетностью за текущий период, руководство по составлению отчетов приводится в разделе 508.

Если на дату составления финансовой отчетности за предыдущий период, представленной на сравнительной основе, существовало существенное сомнение в способности организации продолжать непрерывно свою деятельность в течение разумного периода времени, и это сомнение было устранено в текущем периоде, пояснительный пункт Включенное в аудиторское заключение (после параграфа мнения) о финансовой отчетности за предыдущий период не должно повторяться.

Исключения [ править ]

Поскольку есть опасения, что выдача заключения о непрерывности деятельности является самоисполняющимся пророчеством, аудиторы могут неохотно его выдавать. Мнение о непрерывности деятельности может снизить доверие акционеров и кредиторов к компании; рейтинговые агентства могут затем понизить рейтинг долга, что приведет к невозможности получения нового капитала и увеличению стоимости существующего капитала. В 1978 году AICPA сформировала независимую комиссию (Комиссия Коэна), которая выпустила отчет, выражающий это мнение:

Кредиторы часто рассматривают квалификацию как отдельную причину отказа в предоставлении ссуды, причину в дополнение к обстоятельствам, создающим неопределенность, вызвавшую квалификацию. Это часто ставит аудитора в положение, когда фактически он решает, сможет ли компания получить средства, необходимые для продолжения деятельности. Таким образом, квалификация одитора имеет тенденцию быть самоисполняющимся пророчеством. Выражение аудитором неуверенности относительно способности компании продолжать работу может способствовать определенности.

Есть опасения, что заключение о непрерывности деятельности может ускорить распад и без того проблемной компании, снизить готовность кредитного специалиста предоставить кредитную линию этой проблемной компании или увеличить разброс баллов, который будет взиматься, если этой компании будет предоставлена ​​кредитная линия. заем. Аудиторы оказываются в центре моральной и этической дилеммы: выдавать ли заключение о непрерывности деятельности и рисковать обострением финансового положения своего клиента, или не давать заключения о непрерывности деятельности и рисковать не информировать заинтересованные стороны о возможной неудаче компания. Есть надежда, что выдача заключения о непрерывности деятельности может способствовать более своевременным спасательным работам.

Другая, более тревожная причина того, что аудиторы могут не дать заключения о непрерывности деятельности, упоминалась в основных СМИ в деловых неудачах WorldCom и Enron: отсутствие независимости аудиторов. Руководство определяет срок пребывания в должности и размер вознаграждения аудитора. Угроза получения модификации о непрерывности деятельности может направить руководство к другому аудитору, что называется «поиск мнений». Более того, в крайнем случае сбывающегося пророчества, если клиент действительно обанкротится, аудитор теряет будущие гонорары за аудит. Этот страх потерять гонорары в будущем может поставить под угрозу способность аудитора составить беспристрастное мнение о финансовой отчетности клиента.

Закон о реформе судебных разбирательств по частным ценным бумагам 1995 года значительно усложнил истцу возможность успешно подать иск против аудиторов компании. Хотя закон закрепил в качестве закона требования к отчетности SAS 59, он также усложнил для адвокатов истца успешное ведение коллективного судебного процесса против аудиторов. Кроме того, в случаях, когда аудиторы не вносили изменений в свои аудиторские заключения в соответствии с SAS 59, возмещение ущерба ограничивалось пропорциональной ответственностью. При сравнении потенциальных затрат на выдачу заключения о непрерывности деятельности (ускорение кончины клиента; потеря гонораров за аудит) с затратами на невыдачу заключения о непрерывности деятельности (судебный процесс), результат действия, по сути, заключался в том, чтобы склонить чашу весов в пользу отказа от заключения о непрерывности деятельности. Поскольку акт был принят,Резко сократилось количество громких судебных разбирательств, связанных с отказом аудиторов предоставить заключение о непрерывности деятельности предприятия, таких как коллективные иски акционеров Kmart против PricewaterhouseCoopers и Adelphia против Deloitte & Touche.

Однако наиболее важной причиной того, что аудиторы могут не дать заключения о непрерывности деятельности, может быть фундаментальное непонимание самого предположения.

Использование в управлении рисками [ править ]

Если государственная или частная компания сообщает, что ее аудиторы сомневаются в ее способности продолжать непрерывно свою деятельность, инвесторы могут расценить это как признак повышенного риска, хотя акцент на существенном вопросе в аудиторском отчете не обязательно указывает на то, что компания находится на грани банкротства. ^[12]Несмотря на это, от некоторых управляющих фондами может потребоваться продать акции, чтобы поддерживать соответствующий уровень риска в своих портфелях. Отрицательное суждение может также привести к нарушению условий банковских кредитов или привести к тому, что рейтинговая компания понизит рейтинг долга компании, что приведет к увеличению стоимости существующего долга и / или лишит компанию возможности получить дополнительное долговое финансирование. Из-за таких ответов на выраженную аудиторами озабоченность в 1970-х годах комиссия Коэна Американского института сертифицированных бухгалтеров пришла к выводу, что выражение аудитором неуверенности в способности организации продолжать свою деятельность в качестве непрерывного предприятия "имеет тенденцию быть самореализующимся пророчеством. . Выражение аудитором неуверенности относительно способности компании продолжать работу может способствовать тому, что ее неудача станет несомненной ».^[13]Компании также должны общаться с бизнес-консультантами, а также со своими аудиторами в трудные времена. Коммуникация может позволить советникам и аудиторам помочь в случае необходимости. Они могут помочь бизнесу пересмотреть свое внутреннее управление рисками наряду с другими средствами внутреннего контроля.

См. Также [ править ]

• [Источник опроса PCAOB 2012 ^[14] ] Если независимый аудитор, руководство или оба пришли к выводу, что компания может не обеспечивать непрерывную деятельность, какую информацию следует раскрыть инвесторам?
  • Достаточно подробное обсуждение способности компании генерировать достаточно денежных средств для поддержки своей деятельности в течение как минимум двенадцати месяцев с даты финансовой отчетности. Ожидаемые направления действий, влияющие на финансовую гибкость компании, такие как:
    • [Примечание: Поиск для обсуждения этого вопроса в трех местах: отчет аудитора , обсуждение управления и анализа и примечания к финансовой отчетности . Мнение о текущем концерте является перспективным, поэтому настоятельно рекомендуется выполнять поиск в отчетах 10-K и 10-Q по термину «фактор риска» для выявления важных перспективных сведений о рисках. Краткую справочную информацию см. В Регламенте SK, пункт 503 и факторы риска 10-K ]
    • Новые заимствования. (См. Такие темы, как Финансовые затруднения , Проблемное кредитование , Финансирование по спирали смерти , Факторинг , реструктуризация долга , Долг , Кредит , Денежные рынки )
    • Привлечение нового капитала. (См. Рынок капитала , Финансовый капитал )
    • Ликвидация активов. (См. Ликвидационная стоимость , Пожарная распродажа )
    • Снижение затрат. (См. Снижение затрат )
    • Уменьшение дивидендов. (См. Дивиденды )
    • Снижение уровня услуг или продуктов. (См. Реструктуризация , Увольнение )
    • Заявление о банкротстве
• Статус непрерывно действующего предприятия обычно тесно связан с ухудшением кредитного рейтинга (-ов) эмитента и связан с ним.
  • Корпоративные кредитные рейтинги
  • Агентство кредитного рейтинга и критика
• Концентрация крупных фирм, выпускающих заключения о непрерывности деятельности, рассматривается как системный риск. См. Большую четверку (аудиторские фирмы) PwC, Deloitte, Ernst & Young и KPMG
• Концентрация крупных фирм, выдающих кредитные заключения, также рассматривается как системный риск. См. Большую тройку (рейтинговые агентства) Standard & Poor's, Moody's Investor Service и Fitch Ratings
• Статус постоянного концерна часто вызывает технический дефолт . См. Обсуждение в разделе « Типы неисполнения обязательств» . Это может означать, что неиспользованные кредитные линии и необеспеченные долговые обязательства иссякнут.
  • Статус постоянного концерна может стать самоисполняющимся пророчеством

Ссылки [ править ]

Внешние ссылки [ править ]

• Что такое «непрерывное предприятие» в бухгалтерском учете (Питер Баскервиль).
• Заседание консультативной группы PCAOB