В финансовом техническом анализе , импульс (MTM) и скорость изменения (ROC) представляют собой простые индикаторы , показывающие разницу между сегодняшней ценой закрытия и близких N дней назад. Моментум - это абсолютная разница в наличии, товар:
Скорость изменения масштабируется по старому закрытию, чтобы представить увеличение в виде доли,
«Импульс» в целом относится к ценам, продолжающим следовать тренду. Индикаторы импульса и ROC показывают тренд , оставаясь положительным, пока сохраняется восходящий тренд, или отрицательным, пока сохраняется нисходящий тренд.
Переход через ноль вверх может использоваться как сигнал к покупке, а пересечение через ноль вниз как сигнал к продаже. Насколько высоко (или насколько низко, когда отрицательно) становятся индикаторы, показывает, насколько силен тренд.
То, как импульс показывает абсолютное изменение, означает, например, рост на 3 доллара за 20 дней, тогда как ROC может показать это как 0,25 при росте на 25% за тот же период. Можно выбрать между рассмотрением движения в долларовом, относительном или пропорциональном выражении. Конечно, пересечение нуля одинаково для каждого, но максимумы или минимумы, показывающие силу, находятся на разных основаниях. [1]
Традиционная интерпретация заключается в использовании импульса как индикатора следования за трендом. Это означает, что когда индикатор достигает пика и начинает снижаться, это можно рассматривать как сигнал на продажу. Противоположные условия можно интерпретировать, когда индикатор достигает дна и начинает расти. [2] Показано, что сигналы моментума (например, 52-недельный максимум) используются финансовыми аналитиками в своих рекомендациях по покупке и продаже. [3]
SMA
Импульс - это изменение простой скользящей средней (SMA) за N дней между вчерашним и сегодняшним днем с коэффициентом масштабирования N + 1, т. Е.
Это наклон или крутизна линии SMA, как производная . Эта взаимосвязь в целом не обсуждается, но она представляет интерес для понимания сигналов индикатора.
Когда импульс проходит через ноль, это соответствует впадине SMA, а когда он проходит через ноль, это пик. Насколько высоким (или низким) становится импульс, показывает, насколько круто SMA растет (или падает).
Индикатор TRIX аналогичным образом основан на изменениях скользящей средней (в этом случае тройная экспонента).
Другие правила торговли скользящей средней
Взаимосвязь между различными правилами торговли скользящими средними объясняется в статье «Анатомия рыночного времени со скользящими средними». [4] В частности, в этой статье автор демонстрирует, что каждое торговое правило может быть представлено как средневзвешенное значение правил импульса, вычисленных с использованием различных периодов усреднения.
Рекомендации
- ^ "Forex Momentum" . TradeForexSA . Проверено 29 сентября 2017 .
- ^ Глоссарий торговых индикаторов AsiaPacFinance.com
- ^ Низкий, RKY; Тан, Э. (2016). «Роль прогнозов аналитиков в эффекте моментума» (PDF) . Международный обзор финансового анализа . 48 : 67–84. DOI : 10.1016 / j.irfa.2016.09.007 .
- ^ Анатомия рыночного времени со скользящими средними