Образует городское поселение рабочий посёлок Атиг Нижнесергинского муниципального района как единственный населённый пункт в составе этого муниципального образования[3].
Атиг располагается в 7 километрах от города Нижние Серги и в 93 километрах от Екатеринбурга. Через Атиг проходит автодорога, соединяющая Дружинино и Нижние Серги, и железнодорожная линия Чусовская — Дружинино — Михайловский Завод — Бердяуш. В посёлке расположена станция Атиг Свердловской железной дороги.
Атиг расположен на западном склоне Уральских гор. Через посёлок протекает река Большой Атиг (правый приток Серги), образующая в черте посёлка Атигский пруд.
Предполагается, что первоначально на месте современного посёлка Атига располагались башкирские поселения. Возникновение первого русского поселения связано с созданием Верхнесергинского железоделательного завода в 40-е годы XVIII века. После его запуска возникла необходимость в переправке выработанного железа до реки Уфы. В связи с этим в долине реки Серги стали возникать постоялые дворы. Один из них, расположенный на середине пути между Верхне- и Нижнесергинским заводами стал деревней Атиг. Первоначально, основным занятием местного населения являлся извоз, однако ситуация изменилась с пуском в 1790 году Атигского железоделательного завода М. П. Губиным. Это год считается годом основания рабочего посёлка Атиг[4]. В последующие сто лет кирпичное производство стало основным занятием жителей посёлка. Однако в 1891 году железоделательный завод прекратил свою работу. На его месте в 1897 году было организовано метизное производство, просуществовавшее до 1964 года. В 1929 году Атиг получил статус посёлка городского типа. В 1962 году в Атиге был запущен новый машиностроительный завод, основной продукцией которого являлись детские велосипеды. Именно с этим производством связан период интенсивного развития поселка в 1960—80х годах. Дело в том, что детские велосипеды производились только на двух предприятиях на территории СССР — в Атиге и Шяуляее. В 1990-е годы завод пришёл в упадок, а в 2002 году был объявлен банкротом[5]. Сейчас в посёлке действуют только несколько небольших деревообрабатывающих предприятий, а большая часть жителей работает за пределами посёлка.
С 1 октября 2017 года согласно областному закону N 35-ОЗ статус Атига изменён с рабочего посёлка на посёлок городского типа (без уточнения)[6].