Singapore Exchange Limited (SGX, SGX : S68 ) - это инвестиционная холдинговая компания, расположенная в Сингапуре и предоставляющая различные услуги, связанные с торговлей ценными бумагами и деривативами, и другие. [5] SGX является членом Всемирной федерации бирж [6] и Федерации фондовых бирж Азии и Океании . [5]
![]() | |
![]() | |
Тип | Фондовая биржа |
---|---|
Место расположения | SGX Center , Сингапур |
Основан | 1 декабря 1999 г . |
Ключевые люди | Ква Чонг Сенг ( председатель ) [1] Ло Бун Чье ( генеральный директор ) [2] |
Валюта | Сингапурский доллар , доллар США [3] |
Количество распечаток | 776 |
Рыночная капитализация | 733,27 миллиарда долларов [4] |
Веб-сайт | sgx.com |
Состав
SGX управляет несколькими различными подразделениями, каждое из которых отвечает за конкретный бизнес.
- SGX ETS (Электронная торговая система): обеспечивает глобальный торговый доступ к рынкам SGX, где 80 процентов клиентов находятся за пределами Сингапура. [7]
- SGX DT (Торговля производными финансовыми инструментами): обеспечивает торговлю производными финансовыми инструментами. [5]
- SGX ST (Торговля ценными бумагами): обеспечивает торговлю ценными бумагами. [8]
- SGX DC (Derivatives Clearing): дочерняя компания по клиринговым и расчетным операциям. [9]
- SGX AsiaClear: предлагает клиринговые услуги для внебиржевых нефтяных свопов и соглашений о форвардных перевозках. [10]
- SGX Reach: электронная торговая платформа. [5]
- Central Depository Pte Ltd: дочерняя компания, отвечающая за клиринговые, расчетные и депозитарные услуги по ценным бумагам. [5]
- Asian Gateway Investments Pte Ltd: стопроцентная дочерняя компания
- Singapore Exchange IT Solutions Pte Ltd: предоставляет компьютерные услуги и обслуживание, а также обслуживание программного обеспечения [11]
Листинг
Компании, зарегистрированные на SGX, принадлежат к одной из двух групп: компании, зарегистрированные на материнской плате SGX, и компании, зарегистрированные на SGX NASDAQ. Для того, чтобы быть включенной в список на материнской плате, компания должна выполнить некоторые требования, установленные SGX, в то время как листинг на NASDAQ не связан с выполнением каких-либо дополнительных условий. [5] 26 ноября 2007 года SESDAQ был заменен SGX Catalyst после обширного изучения других рыночных моделей и публичных консультаций в мае 2007 года. [12] Слово «Catalyst» является объединением слов «Catalyst» и «List» ", чтобы отразить идею о том, что совет директоров Catalyst может быть использован в качестве катализатора для стимулирования роста после листинга. [12] Catalyst отличается от SESDAQ, прежде всего, тем, что использует систему спонсоров для определения пригодности потенциальной компании для листинга и в качестве корпоративного советника для консультирования по вопросам листинга и корпоративного управления.
Торговая система
В августе 2004 года биржа запустила SGX QUEST (SGX Quotation and Execution System). Система используется биржей для торговли деривативами и ценными бумагами. [13]
Часы торговли
Местное время: [14]
Время начала | Время окончания | |
---|---|---|
Предварительно открыть | 8:30 утра | 8:51 утра |
Рынок открыт | 9:00 утра | 11:59 утра |
Pre open (полуденный перерыв) | 12:00 вечера | 12:59 вечера |
Рынок открыт | 1:00 вечера | 5:00 вечера |
Предварительно закрыть | 5:00 вечера | 5:05 вечера |
Закрывать | 5:06 вечера |
История
Формирование SGX
SGX была образована 1 декабря 1999 года как холдинговая компания. Акционерный капитал некоторых бывших биржевых компаний, а именно Фондовой биржи Сингапура (SES), Сингапурской международной валютной биржи (SIMEX), основанной в 1984 году, и Securities Clearing and Computer Services Pte Ltd (SCCS) был аннулирован, и в этих компаниях были выпущены новые акции. были полностью оплачены SGX. Таким образом, все активы, ранее принадлежавшие этим трем компаниям, были переданы SGX. Акционеры, ранее владевшие акциями SES, SIMEX и SCCS, получили недавно выпущенные акции SGX. [15]
Третья листинговая биржа в Азиатско-Тихоокеанском регионе
23 ноября 2000 года SGX стала третьей биржей в Азиатско-Тихоокеанском регионе, прошедшей листинг через публичное предложение и частное размещение после Австралийской фондовой биржи; акции SGX, котирующиеся на собственной бирже в 1998 году, а в начале 2000 года - на Гонконгской фондовой бирже. [16] Акции SGX являются составной частью базовых индексов, таких как MSCI Singapore Free Index и Straits Times Index .
Совместное предприятие
25 сентября 2006 г. открылась Совместная азиатская биржа деривативов (JADE), совместное предприятие SGX и Чикагской торговой палаты (CBOT). [17] Однако это совместное предприятие было закрыто в ноябре 2007 года, когда CME Group продала свою 50% долю в совместном предприятии SGX. Контракты, ранее торгуемые на JADE, были переведены на торговую платформу SGX QUEST. [5]
В августе 2009 года SGX создала совместное предприятие с Chi-X Global под названием Chi-East. [18] В начале октября 2010 года это совместное предприятие получило одобрение Валютного управления Сингапура на использование торговой платформы темного пула . [19]
Получение
В марте 2007 года SGX купила 5% акций Бомбейской фондовой биржи за 42,7 миллиона долларов. [20]
15 июня 2007 года Tokyo Stock Exchange, Inc. объявила о приобретении 4,99% акций SGX. [21] С тех пор стоимость акций снизилась, и Tokyo Stock Exchange, Inc. приняла решение продать принадлежащие ей акции SGX своей материнской компании Tokyo Stock Exchange Group, Inc. [5]
31 января 2008 года SGX приобрела 20% акций Philippine Dealing System Holdings Corp , которая стала ассоциированной компанией SGX. [5]
В начале 2008 года SGX достигла соглашения о покупке не менее 95% Сингапурской товарной биржи. 30 июня 2008 года SGX завершила сделку по приобретению Singapore Commodity Exchange Ltd (SICOM), которая теперь является 100% дочерней компанией. [22] [23] [24] [25]
В ноябре 2016 года Сингапурская биржа (SGX) приобрела Балтийскую биржу со штаб-квартирой в Лондоне.
Представительство
18 апреля 2008 года SGX открыла представительство в Пекине . [5]
8 июня 2010 года SGX объявила об открытии офиса в Лондоне. [26] [27] [28] Это часть шага SGX по инвестированию 250 миллионов сингапурских долларов в инициативу Reach. [29] Реализуя эту инициативу, SGX планирует создать самую быструю торговую систему в мире и центр обработки данных, а также в дальнейшем соединить торговые сообщества мира с Сингапуром. Новую торговую платформу SGX Reach поставят SGX NASDAQ OMX , Voltaire и HP . [5] Эта платформа основана на GENIUM , торговой платформе, разработанной NASDAQ OMX. [30]
партнерство
SGX вступила в партнерство с NASDAQ OMX. Вместе они предоставят компаниям набор инструментов и решений, предназначенный для поддержки листинговых компаний в Азии. [31]
Бивалютная торговля
SGX планирует ввести двухвалютную торговлю ценными бумагами, которая включает в себя акции, облигации и другие перечисленные инвестиции в двух разных номиналах: сингапурский доллар и доллар США 2 апреля 2012 года [3].
Финансовые показатели
По состоянию на 31 января 2010 года у SGX было 774 листинговых компании с совокупной рыночной капитализацией 650 миллиардов сингапурских долларов. Выручка SGX в основном поступает от рынка ценных бумаг (75%) и рынка деривативов (25%).
SGX сообщила о чистой прибыли в размере 165,8 млн долларов за первое полугодие 2010 финансового года. Без учета единовременных статей чистая прибыль была на 7% выше по сравнению с первым полугодием 2009 финансового года (159,2 млн долларов). Во втором квартале 2010 финансового года, без учета единовременных статей, чистая прибыль в размере 77,0 млн долларов США была на 3% выше, чем год назад. Операционная прибыль увеличилась на 6% до 324,0 млн долларов (первое полугодие 2009 г .: 304,9 млн долларов). [ необходима цитата ]
Распродажа малых капиталовложений
В октябре 2013 года чрезмерные спекуляции привели к резкому падению цен на акции трех основных плат: Blumont Group Ltd, Asiasons Capital Ltd. и LionGold Corp. [32] SGX и Валютное управление Сингапура (MAS) начали обзор деятельности в отношении трех компаний. акций, а в феврале 2014 года совместно выпустили консультационный документ, в котором изложен ряд усовершенствований, направленных на укрепление рынка ценных бумаг и защиту инвесторов от спекулятивного и манипулятивного поведения на рынке. [33] Усовершенствования включали введение минимальной торговой цены для эмитентов, котирующихся на материнских платах, требование отчетности о коротких позициях и создание трех независимых регулирующих органов.
2018 Обзор кодекса корпоративного управления
Планируется, что в Правила листинга SGX будут внесены многочисленные руководящие принципы. Не менее одной трети членов совета директоров должны быть независимыми директорами. Порог владения акциями для оценки независимости директора снижен с 10% до 5%. Директор больше не будет независимым, если он или любой ближайший член семьи является крупным акционером с долей в 5% или более. Отношения между председателем совета директоров и генеральным директором должны быть раскрыты, если они являются ближайшими членами семьи. Будет предложено 9-летнее ограничение для независимых директоров в качестве жесткого лимита или назначение независимых директоров, проработавших более 9 лет, для ежегодного голосования, требующего одобрения большинства всех акционеров и большинства неконтролирующих акционеров. , с переходным периодом в три года, который будет предоставлен независимо от принятого варианта. Директоров необходимо подавать на повторное выдвижение и повторное назначение не реже одного раза в три года. Если дивиденды не выплачиваются, компании должны указать причину.
Совет по корпоративному управлению Сингапура предлагает ввести в действие «правило девяти лет», которое позволит переоценить, будут ли давно работающие независимые директора листинговых компаний считаться независимыми после столь долгого пребывания в этой должности. Предложение было сделано с целью побудить компании обновить и внести больше разнообразия в свои залы заседаний. Сингапурская биржа хочет получить отзывы общественности о том, следует ли включить это в Правила листинга, и консультации с общественностью завершатся 15 марта. [34]
Предлагаемая торговая связь фондовой биржи с Бурса Малайзия
6 февраля 2018 года Сингапурская биржа (SGX) и Бурса Малайзия объявили о предлагаемой торговой линии на фондовом рынке, которая будет введена в действие к концу 2018 года. Новая ссылка позволит инвесторам эффективно проводить торговлю акциями. В дополнение к торговле, ссылка будет охватывать клиринг и расчеты по торгуемым акциям, процедуры, необходимые для пост-торговых соглашений. Перед запуском связи денежно-кредитное управление Сингапура и Комиссия по ценным бумагам Малайзии проработают механизмы трансграничного надзора и правоприменения . [35] После результатов всеобщих выборов в Малайзии 2018 года планы по налаживанию связи с рынком клюшек были приостановлены. [36]
Включение в индекс гендерного равенства Bloomberg
21 января 2020 года Сингапурская биржа (SGX) впервые была включена в индекс гендерного равенства Bloomberg (GEI) в знак признания гендерного равенства , а также ее приверженности разнообразию и представительству в совете директоров. [37]
Переговоры о слиянии
Переговоры о слиянии с ASX
SGX вела переговоры о слиянии с Австралийской фондовой биржей (ASX), которая создала бы биржу с рыночной стоимостью 14 миллиардов долларов США, если бы сделка была успешной. [38] [39]
Комиссия Австралийский конкуренции и Consumer сказал 15 декабря 2010 , что он не будет выступать против SGXs захвата ASX. [40]
Критика со стороны Токийской фондовой биржи
Планы SGX по покупке ASX вызвали критику со стороны Токийской фондовой биржи, которая является вторым по величине акционером SGX. Представитель TSE сказал, что предложение SGX о приобретении ASX "остановит гонку за консолидацией". [41] Глава TSE Атсуши Сайто опасается изоляции Токийской фондовой биржи в результате поглощения. [42]
Пересмотр предложения о поглощении
SGX пересмотрела свое первоначальное предложение о поглощении в попытке преодолеть некоторые возражения против этих планов. Это уменьшило бы количество граждан Сингапура в совете директоров объединенной компании и дало бы дополнительные места австралийцам. [43]
Отказ от слияния
Однако 8 апреля 2011 года, австралийский казначей и заместитель лидер Лейбористской партии австралийской , Уэйн Свон , приняли решение заблокировать слияние между двумя биржами. После объявления о том, что федеральное правительство заблокирует слияние, SGX отозвала свою заявку на покупку акций ASX и решила искать возможности роста в другом месте. [44]
Переговоры о сотрудничестве и слиянии с LSE
По состоянию на июль 2012 года SGX вела переговоры о слиянии с Лондонской фондовой биржей (LSE) [45], и две биржи уже подписали соглашение о кросс-трейдинге. [46] Однако 20 июля SGX заявила, что не планирует поглощения или слияния с LSE. [47]
Компании, зарегистрированные на Сингапурской бирже
По состоянию на февраль 2017 года насчитывалось 754 перечисленных компаний ( за исключением ГДР, хедж - фонды и долговые ценные бумаги) на Сингапурской бирже с рыночной капитализацией синг 977.097 млрд (примерно 700 млрд долларов США). [48]
Ноябрь 2015 | |
---|---|
Внутренние листинги | 483 |
Зарубежные листинги (за исключением Китая) | 165 |
Объявления Китая | 123 |
ГДР, хедж-фонды и долговые ценные бумаги | 2 |
Всего объявлений | 773 |
Ниже приводится список акционеров Singapore Exchange Ltd, владеющих не менее 5% акций по состоянию на 3 августа 2015 года: [49]
- SEL Holdings Pte Ltd - 23,66%
Примечание: номинальные сервисные компании были исключены.
Смотрите также
- Список фондовых бирж Содружества Наций
Рекомендации
- ^ "Комитеты Совета директоров" . Архивировано из оригинального 24 -го мая 2017 года . Проверено 13 июля 2017 года .
- ^ «SGX назначает Ло Бун Чье новым генеральным директором» . Канал NewsAsia . Дата обращения 9 июня 2015 .
- ^ а б «SGX вводит двухвалютную торговлю» . Канал NewsAsia . Проверено 23 марта 2012 года .
- ^ «Обзор Сингапурской биржи (SGX) - StockMarketClock» . www.stockmplarketclock.com .
- ^ Б с д е е г ч я J K SGX инвестирует 250 миллионов долларов, чтобы предложить самый быстрый доступ к Азии , WFE , заархивировано с оригинала 6 июня 2011 года , получено 21 октября 2010 года.
- ^ Singapore Exchange , WFE, заархивировано из оригинала 17 июля 2011 г. , извлечено 21 сентября 2010 г.
- ^ Тан, Чви Хуат (2002). Справочник по финансам и бизнесу Сингапура . Издательство Сингапурского университета. п. 140. ISBN 978-9971-69-256-8.
- ^ Биржа: Singapore Exchange Securities Trading Limited (SGX-ST) (PDF) , emoney.co.ir , получено 24 ноября 2010 г.[ мертвая ссылка ]
- ^ Тан, Чви Хуат. (2005). Финансовые рынки и институты в Сингапуре (11-е изд.). Сингапур: Singapore University Press / NUS Publishing. п. 248. ISBN 978-9971-69-314-5.
- ^ О SGX AsiaClear , Singapore Exchange Ltd, заархивировано из оригинала 29 мая 2009 г. , извлечено 12 октября 2010 г.
- ^ «Инвестиции в дочерние компании» (PDF) , Годовой отчет Сингапурской биржи «Азиатские ворота» за 2012 год, июль 2011 г. - июнь 2012 г. , Годовой отчет, Singapore Exchange Ltd, 2012 г., стр. 122[ постоянная мертвая ссылка ]
- ^ а б «SGX представляет Catalyst, платформу для листинга под контролем спонсоров для быстрорастущих компаний - корпоративное / коммерческое право - Сингапур» . www.mondaq.com . Проверено 7 июня 2018 .
- ^ Сингапурская биржа применяет протокол обмена финансовой информацией для укрепления позиций на мировых финансовых рынках (PDF) , ASIA PAC, заархивировано из оригинала (PDF) 11 октября 2008 г. , извлечено 12 октября 2010 г.
- ^ «Часы и календарь торгов SGX» . Проверено 26 сентября 2015 года .
- ^ Шоу, А., Сингапурская фондовая биржа - Демутуализация и листинг Singapore Exchange Limited (PDF) , заархивировано из оригинала (PDF) 16 ноября 2004 г. , получено 21 октября 2010 г.
- ^ «Ожидается, что акции Сингапурской биржи сделают блестящий дебют» . Сегодня (получено из NLB) . 23 ноября 2000 . Дата обращения 2 октября 2019 .
- ^ JADE начинает торговлю фьючерсным контрактом на каучук TSR 20 , CME Group, заархивировано из оригинала 14 июля 2011 года , получено 1 октября 2010 года
- ^ Бывший генеральный директор BlocSec возглавит темный пул Chi-East , The Trade News, заархивировано из оригинала 2 июля 2011 года , получено 10 октября 2010 года.
- ^ Chi-East получает одобрение MAS на использование торговой платформы дарк-пула , Channel NewsAsia, заархивировано с оригинала 18 января 2013 года , получено 10 октября 2010 года.
- ^ Тиммонс, Хизер (7 марта 2007 г.), «Бомбейская фондовая биржа продает 5% акций Сингапурской бирже» , The New York Times , архивировано с оригинала 3 сентября 2012 г. , получено 1 октября 2010 г.
- ^ Singapore Exchange Limited завершила сделку по приобретению Singapore Commodity Exchange Limited , Thomson Reuters, заархивировано из оригинала 1 февраля 2013 г. , получено 1 октября 2010 г.
- ^ Singapore Exchange Ltd приобретает Singapore Commodity Exchange , Alacra, Inc. , данные получены 9 февраля 2012 г. (требуется подписка)
- ^ Краткий годовой отчет Singapore Exchange Ltd. за 2008 год (PDF) , Singapore Exchange Ltd., стр. 9
- ^ «Финансовая отчетность за год, закончившийся 30 июня 2009 г.» (PDF) , Дополнительный листинговый документ , Сингапурская биржа, стр. 18 из 35, архивировано из оригинального (PDF) 27 января 2013 г. , извлечено 27 января 2013 г.
- ^ SGX расширяется в Лондоне (PDF) , Singapore Exchange Limited , данные получены 21 октября 2010 г.
- ^ SGX расширяется в Лондоне , The Trade News, заархивировано из оригинала 17 июля 2011 года , получено 21 октября 2010 года.
- ^ SGX открывает в Лондоне офис MediaCorp Pte Ltd , чтобы лучше обслуживать европейских клиентов , данные получены 21 октября 2010 г.
- ^ SGX для увеличения скорости торговли, глобальные связи , Singapore Press Holdings Ltd , данные получены 21 октября 2010 г.
- ^ Ворота в Азию , NASDAQ OMX Group, Inc. , заархивировано из оригинала 4 января 2010 г. , извлечено 21 октября 2010 г.
- ^ Сингапурская биржа сотрудничает с NASDAQ OMX для предложения инновационных корпоративных решений азиатским компаниям , данные DGAP News Service , данные получены 12 апреля 2011 г.
- ↑ Reuters «Сингапур начинает расследование обвала пенсовых акций» , 25 октября 2013 г.
- ^ Бейкер и Маккензи «MAS и SGX совместно предлагают усовершенствования для рынка ценных бумаг и системы саморегулирования». Архивировано 22 июля 2015 г. на Wayback Machine , февраль 2014 г.
- ^ «Предложены новые правила корпоративного управления» . The Straits Times . 17 января 2018 . Проверено 18 октября 2019 .
- ^ «Сингапур и Малайзия установят торговую связь на фондовом рынке к концу 2018 года» . The Straits Times . 6 февраля 2018 . Проверено 27 июня 2019 .
- ^ «Предлагаемая торговая ссылка на фондовый рынок Сингапура и Малайзии будет рассмотрена: Махатхир» . Сегодня . 6 июня 2018 . Проверено 27 июня 2019 .
- ^ Сеу, Джоанна (21 января 2020 г.). «5 сингапурских фирм попали в глобальный фондовый индекс, признавая хорошие данные и политику в области гендерного равенства» . The Straits Times . Проверено 23 июля 2020 .
- ^ «SGX, австралийская фондовая биржа на переговорах о слиянии» . Канал NewsAsia . Архивировано 25 октября 2010 года . Проверено 22 октября 2010 года .
- ^ Сингапурская фондовая биржа предлагает 8,3 миллиарда долларов за австралийский ASX. Архивировано 19 мая 2011 года на Wayback Machine.
- ^ «ACCC одобряет предложение о приобретении ASX Сингапурской биржей» . Содружество Австралии. Архивировано 22 июня 2011 года . Проверено 7 января 2011 года .
- ^ «Заявка Сингапура о покупке фондовой биржи подрывает престиж Австралии» . Почта Китая . Архивировано 29 сентября 2012 года . Проверено 19 марта 2011 года .
- ^ «Токио опасается плана слияния фондовых бирж» . Архивировано из оригинального 14 марта 2012 года . Проверено 19 марта 2011 года .
- ^ Шани Раджа; Сара Джонс (15 февраля 2011 г.). «Сингапурская биржа пересматривает заявку ASX для борьбы с оппозицией законодателей» . Блумберг. Архивировано 6 июня 2011 года . Проверено 18 апреля 2011 года .
- ^ «SGX видит другие возможности» . Канал NewsAsia . Проверено 10 апреля 2011 года .
- ^ Mangan, S .; Армстронг, Р. (19 июля 2012 г.). "Лондонская фондовая биржа и Сингапурская биржа обсуждают слияние: отчет" . Рейтер. Архивировано из оригинального 25 июля 2012 года . Проверено 30 августа 2012 года .
- ^ «SGX и LSE подписывают соглашение о перекрестной торговле» . FinanzNachrichten.de. 11 июля 2012 года Архивировано из оригинала 2 -го января 2015 года . Проверено 30 августа 2012 года .
- ^ «Сингапурская биржа отрицает переговоры о слиянии с LSE» . Рейтер. 20 июля 2012 года Архивировано из оригинала 23 июля 2012 года . Проверено 4 сентября 2012 года .
- ^ «Ежемесячная рыночная статистика SGX за февраль 2017 года» (PDF) . Архивировано из оригинального (PDF) 21 сентября 2018 года . Проверено 16 марта 2017 года .
- ^ «Статистика акционерного капитала» (PDF) , Годовой отчет Сингапурской биржи за 2012 год, июль 2014 г. - июнь 2015 г. , Годовой отчет, Сингапурская биржа, 2015 г., стр. 148, заархивировано из оригинального (PDF) 22 декабря 2015 г. , извлечено 19 декабря 2015 г.
дальнейшее чтение
- Бэнкс, Э. (2003). Биржевые деривативы . Чичестер, Западный Суссекс: John Wiley & Sons Ltd., стр. 157–160. ISBN 978-0-470-84841-8.
Внешние ссылки
- Годовой отчет 2009: Ассоциация голландских бизнесменов (эта информация должна быть включена в статью)
- График SGX Nifty Live