Для этого требуется подробный физический подсчет, чтобы компания точно знала, сколько каждого товара, купленного в определенные даты, составляет запасы на конец года. Когда эта информация найдена, количество товаров умножается на их стоимость покупки на дату их покупки, чтобы получить число для конечной стоимости запасов.
Теоретически этот метод является лучшим методом, поскольку он напрямую связывает конечные запасы товаров с конкретной ценой, по которой они были куплены. Однако этот метод позволяет руководству легко манипулировать конечной стоимостью запасов, поскольку они могут указать в отчете, что сначала были проданы более дешевые товары, тем самым увеличивая конечную стоимость запасов и снижая себестоимость проданных товаров . Это увеличит доход. В качестве альтернативы руководство может сообщить о более низком доходе, чтобы уменьшить налоги , которые им необходимо платить.
Этот метод также очень сложно использовать для взаимозаменяемых товаров. Например, трудно связать затраты на доставку и хранение с конкретным товарно-материальным запасом. Эти числа необходимо будет оценить, что снизит преимущество конкретного метода идентификации, поскольку он является чрезвычайно конкретным. Таким образом, этот метод обычно ограничивается крупными дорогостоящими объектами, которые можно легко идентифицировать (например, трактирами).