 | |
| Промышленность | Хедж-фонд |
|---|---|
| Основан | 2006 г. |
| Штаб-квартира | |
| Обслуживаемая площадь | по всему миру |
| Ключевые люди | Д-р Эван Кирк (главный инвестиционный директор, исполнительный директор и партнер) Эрих Шлайкьер (технический директор и партнер) |
| Продукты | Систематические макроинвестиции |
| АУМ |  4500 миллионов долларов США (2015) |
| Веб-сайт | www |
Cantab Capital Partners - хедж-фонд, базирующийся в Кембридже , Англия, соучредителями которого являются доктор Юэн Кирк и Эрих Шлайкьер. Cantab управляет количественными фондами, используя компьютерные модели для принятия инвестиционных решений. [1] По состоянию на февраль 2015 года под управлением Cantab находились активы на сумму 4,5 миллиарда долларов после запуска в размере 30 миллионов долларов в 2006 году. [2] Фирма берет свое название от Cantabrigia , средневекового латинского названия Кембриджа. [3] Это регулируется в Великобритании Управлением финансового надзора . Cantab Capital Partners была приобретена GAM в 2016 году и с тех пор является частью GAM Systematic. [4]
Фонды [ править ]
Заявленная инвестиционная философия Cantab заключается в том, что алгоритмическая торговля может помочь преодолеть когнитивные предубеждения, присущие торговым решениям, основанным на людях, путем использования устойчивых статистических отношений между рынками. Используя мультиактивный, многомодельный подход, большинство торгуемых инструментов Cantab являются ликвидными фьючерсами и форвардными контрактами в различных валютах, с фиксированной доходностью, фондовыми индексами и товарами.
Cantab управляет двумя инвестиционными фондами: CCP Quantitative Program (запущен в 2007 году, с 30 миллионами долларов) и CCP Core Macro Program (запущен в 2013 году). Обе являются компьютерными алгоритмическими торговыми системами, также известными как автоматическая торговля, торговля черным ящиком, алгоритмическая торговля или систематическая торговля.
В январе 2013 года Goldman Sachs стал второстепенным инвестором Cantab. Кирк - бывший партнер Goldman; Шлайкьер - бывший управляющий директор и технический директор в Европе группы Quantitative Strategies Group. Сообщается, что Cantab получил доступ к технологической инфраструктуре Goldman. [5] [6]
Производительность [ править ]
В конце декабря 2014 года ведущий фонд Cantab, CCP Quantitative Fund, вырос на 39,3% по сравнению с предыдущими 12 месяцами. Только за январь 2015 года фонд вырос на 13 процентов. Благодаря этим прибылям с момента создания в марте 2007 года годовая доходность фонда составила 11,38%; В настоящее время количественный фонд управляет активами на $ 3,5 млрд. [7]
Financial Times и The Wall Street Journal сообщили , что в 2014 году результатов Кембриджских состоялись в контексте фондов возобновились интерес инвесторов к компьютерным индексным фондам и сырьевым товаров на основе. [8] [9]
Структура комиссионных [ править ]
Основная макропрограмма Cantab примечательна своей структурой вознаграждений: 0,5% комиссии за управление и 10% прибыли. Стандартные для отрасли комиссии хедж-фондов часто составляют 2 процента активов и 20 процентов прибыли. Хотя хедж-фонды, основанные на алгоритмах, как правило, предлагают более низкие сборы, что стало возможным благодаря их технологической инфраструктуре, The New York Times сообщила, что Cantab «... снизила сборы до уровня, который не каждый может себе позволить. [6] Некоторые отрасли промышленности. эксперты, такие как Роберт Леонард из Credit Suisse , считают, что такой уровень комиссионных является неприемлемым [10].
Сотрудники [ править ]
В Кантабе в основном работают математики и ученые, многие из которых связаны с соседним Кембриджским университетом . [6] В интервью Financial Times в 2013 году Кирк сказал: «Мы взяли на себя обязательство перед инвесторами, что у нас нет планов стать больше, чем 80 профессионалов». [11]
Институт математики информации Кантаб Кэпитал [ править ]
В 2015 году Cantab пожертвовал 5 миллионов фунтов стерлингов на открытие Cantab Capital Institute for the Mathematics of Information в Кембриджском университете . Исследовательский институт будет использовать методы математической науки для анализа данных для применения в таких областях, как медицина , метеорология , городское планирование и анализ финансовых рисков . В институте будет шесть преподавателей и до 18 докторов наук. студенты. [12]
Институт был создан для того, чтобы решить проблему нехватки благотворительного финансирования для исследования данных и стимулировать передовые исследования в этой области. В интервью изданию Pensions and Investments Кирк сказал: «... гораздо легче получить финансирование для медицины или информатики [, чем для] более теоретических предметов, таких как математика». Кирк также охарактеризовал пожертвование как «филантропическое» и Фирма планирует продолжать свои исследования собственными силами, поддерживая при этом «полезный диалог» с Институтом. [12]
Ссылки [ править ]
- ^ Джонс, Сэм. «Квантовые фонды терпят печальную полосу неудач по программе QE» . Financial Times . Проверено 19 августа 2014 . CS1 maint: discouraged parameter (link)
- ^ "Quant Funds чувствуют, что инвесторы кусаются после трех лет неэффективности" . Финансовый советник . Bloomberg News . Проверено 19 августа 2014 . CS1 maint: discouraged parameter (link)
- ↑ Линдси, Марджи (14 июня 2012 г.). «Количественный фонд CCP: Cantab Capital Partners» . Risk.net . Проверено 22 августа 2014 . CS1 maint: discouraged parameter (link)
- ^ «Пресс-релиз» . Проверено 30 января 2017 . CS1 maint: discouraged parameter (link)
- ^ Тернер, Джайлз. «Соучредитель Cantab уходит» . Финансовые новости . Проверено 19 августа 2014 . CS1 maint: discouraged parameter (link)
- ^ a b c Олден, Уильям (13 мая 2013 г.). «Прокладывая собственный путь, Британский хедж-фонд добивается успеха» . NYTimes.com . Проверено 22 августа 2014 . CS1 maint: discouraged parameter (link)
- ^ "Архивная копия" . Архивировано из оригинала на 2015-03-08 . Проверено 9 марта 2015 . CS1 maint: discouraged parameter (link) CS1 maint: archived copy as title (link)
- ^ Грене, София. «Наступают более счастливые времена для товарных хедж-фондов» . FT.com . Пирсон . Дата обращения 9 февраля 2015 .
Кембриджская компания Cantab была среди т
CS1 maint: discouraged parameter (link) - ^ Коупленд, Роб; Флетчер, Лоуренс. «Управляемые компьютером, автоматические торговые стратегии имеют большой успех» . Wall Street Journal . Новости Интернэшнл . Дата обращения 9 февраля 2015 .
Недавняя нестабильность рынка застала многих инвесторов врасплох. Среди немногих победителей были трейдеры, которые позволили компьютеру быть своим проводником. По словам инвесторов, менеджеры хедж-фондов, использующие сложные стратегии автоматической торговли, за последние недели заработали миллионы на резких колебаниях валютных и товарных рынков. Многие из этих так называемых квантов ... показали хорошие результаты, потому что они опередили рыночные движения, которые сбивали с толку традиционных инвесторов. Во многих случаях они увеличивали ставки на импульс против евро и получали огромную прибыль, когда Швейцарский национальный банк отменил привязку валюты.
CS1 maint: discouraged parameter (link) - ^ «Хедж-фонды вряд ли примут структуру комиссионных Cantab Capital Partners в ближайшее время» . COOConnect . Архивировано из оригинала 3 марта 2016 года . Проверено 19 августа 2014 .
Я склонен сомневаться, что в обозримом будущем мы увидим, что многие менеджеры будут взимать 0,5% или 1% комиссионных за управление и 10% комиссионных за результативность.
CS1 maint: discouraged parameter (link) - ↑ Джонс, Сэм (24 января 2013 г.). «Игра чисел делает Cantab настоящим туром» . FT.com . Пирсон . Проверено 19 августа 2014 .
Культура - это не эмерджентное свойство, как мы называем это в математике.
Мы должны осознавать это
CS1 maint: discouraged parameter (link) - ^ а б Бейкер, Софи. «Пожертвование кантабов - это новый исследовательский центр» . PIOnline.com . Крейн Communications Ltd . Проверено 22 ноября 2015 года .
Решив сделать пожертвование Кембриджу, г-н Кирк сказал, что Cantab хотел «поддержать то, что думает о голубом небе и в области, где труднее получить благотворительное финансирование».
CS1 maint: discouraged parameter (link)
