Из Википедии, бесплатной энциклопедии
Перейти к навигации Перейти к поиску

Скандал WorldCom был главным бухучет скандал , который появился на свет летом 2002 года на WorldCom , второй по величине междугородной телефонной компании США в то время. С 1999 по 2002 год руководители WorldCom во главе с основателем и генеральным директором Бернардом Эбберсом организовали схему по увеличению прибыли, чтобы поддерживать курс акций WorldCom. [1] Мошенничество было раскрыто в июне 2002 года, когда отдел внутреннего аудита компании во главе с вице-президентом Синтией Купер обнаружил поддельный баланс на сумму более 3,8 миллиарда долларов.записи. В конце концов, WorldCom была вынуждена признать, что она преувеличила свои активы более чем на 11 миллиардов долларов. В то время это было крупнейшее мошенничество в области бухгалтерского учета в истории Америки.

Фон [ править ]

В декабре 2000 года финансовому аналитику WorldCom Ким Эмиг было приказано выделить рабочую силу для капитальных проектов в подразделении сетевых систем WorldCom в качестве расходов, а не учитывать это как капитальный проект. По оценке Эмига, заказ повлиял бы на капитальные затраты как минимум на 35 миллионов долларов . Полагая, что его просят совершить налоговое мошенничество , Эмиг усилил свою обеспокоенность по служебной лестнице, уведомив об этом помощника главного операционного директора WorldCom Рона Бомонта. В течение 24 часов было решено не выполнять директиву. Однако Эмиг получил выговор от своего непосредственного начальства, и впоследствии в марте 2001 года его уволили [2].

Эмиг, который был из MCI, половина слияния WorldCom / MCI в 1997 году, позже сказал Fort Worth Weekly в мае 2002 года, что он годами выражал озабоченность по поводу расходных привычек MCI. Он считал, что после прихода к власти WorldCom ситуация несколько изменилась, но его все еще беспокоило то, что продавцы выставляли WorldCom счета за непомерные суммы. [2] Форт - Уорт недельных статья была в конечном счете читать Глин Смит, менеджер по внутреннему аудиту в штаб - квартире WorldCom в Клинтоне, штат Миссисипи . Изучив его, он посоветовал своему боссу Куперу начать плановую на этот год аудит капитальных затрат на несколько месяцев раньше. Купер согласился, и в конце мая началась проверка. [3]: 220–221

Предоплаченная емкость [ править ]

Во время встречи с аудиторами директор по корпоративным финансам Санджив Сетхи объяснил, что разные суммы в двух капитальных расходах связаны с «предоплаченной мощностью». Никто из присутствующих никогда раньше не слышал этого термина. Когда его потребовали объяснения, Сетхи сказал, что не знает, что означает этот термин, хотя его подразделение одобрило запросы на капитальные расходы. Он направил аудиторов к корпоративному контролеру Дэвиду Майерсу. [3] : 223–225 Подозрительно, Купер спросил Марка Эбайда, руководителя отдела учета собственности, о термине. Абиде тоже не был знаком с этим, хотя он сделал несколько записей о предоплаченных ресурсах в компьютеризированной системе бухгалтерского учета WorldCom. [3] : 225

Купер и Смит попросили старшего юриста Юджина Морса , одного из «технических специалистов» в группе внутреннего аудита, изучить систему бухгалтерского учета на предмет любых упоминаний о предоплаченных ресурсах. В конце концов Морс смог найти один и проследить его через систему. Однако суммы перемещались между счетами необычным образом, в результате чего большая круглая сумма перемещалась из отчета о прибылях и убытках WorldCom на его баланс. Купер попросил Морса узнать, есть ли еще одна предоплаченная емкость, которая перемещалась бы аналогичным образом. [3] : 225–227Морс приступил к работе, но собрал так много данных, что часто забивал серверы бухгалтерского учета. В конце концов, он и остальная часть команды начали работать по ночам. Наконец, 10 июня Морс обнаружил новые записи о «предоплаченной емкости»; большие суммы были перенесены из отчета о прибылях и убытках на баланс с третьего квартала 2001 года по первый квартал 2002 года. [3] : 231–233

Подозрения растут [ править ]

Вскоре после этого главный финансовый директор Скотт Салливан , непосредственный руководитель Купера, вызвал Купера на совещание по проектам аудита и попросил команду внутреннего аудита провести его через недавно завершенные аудиты. Когда подошла очередь Смита, Купер спросил о предоплаченной емкости. Салливан утверждал, что ссылался на расходы, связанные с кольцами SONET.и линии, которые либо вообще не использовались, либо использовались редко. Он утверждал, что эти затраты капитализировались, потому что расходы, связанные с арендой линий, были фиксированными даже при падении выручки. Он планировал взять на себя расходы по реструктуризации во втором квартале 2002 года, после чего WorldCom распределит эти расходы между расходами и расходами на реструктуризацию. Он попросил Купера отложить аудит капитальных затрат до третьего квартала, усилив подозрения Купера. [3] : 233–237

Той ночью Купер и Смит позвонили Максу Боббитту, члену правления WorldCom и председателю комитета по аудиту, чтобы обсудить свои опасения. Боббит был настолько обеспокоен, что велел Куперу обсудить этот вопрос с Фарреллом Мэлоун из KPMG , внешнего аудитора WorldCom. [3] : 237-238 KPMG унаследовала счет WorldCom , когда он купил Arthur Andersen «s Джексон практику в результате обвинительного Андерсена за его роль в бухгалтерском скандале в Enron . [3] : 229К этому времени группа внутреннего аудита обнаружила 28 записей о предоплаченных мощностях, относящихся ко второму кварталу 2001 года. По их расчетам, если бы не эти записи, прибыль WorldCom в размере 130 миллионов долларов в первом квартале 2002 года стала бы убытком в размере 395 миллионов долларов. . Несмотря на это, Боббит считал, что пока преждевременно обсуждать этот вопрос с Комитетом по аудиту. Тем не менее, он обсудил этот вопрос с Салливаном и заверил Купера, что получит поддержку этих записей к следующему понедельнику. [3] : 240–241

Раскрытие мошенничества [ править ]

Купер решил не ждать, чтобы обсудить этот вопрос с Салливаном. Она решила попросить бухгалтеров, которые делали эти записи, оказать им поддержку. Заранее она спросила Кенни Эйвери, который был ведущим партнером Андерсена по счету WorldCom до прихода к власти KPMG, знает ли он о предоплаченной емкости. Эйвери никогда не слышал об этом термине и ничего не знал из Общепринятых принципов бухгалтерского учета, которые позволяли бы капитализировать линейные затраты. Как выяснилось, Андерсен никогда не проверял капитальные затраты WorldCom на это. [3]

Затем Купер и Смит допросили Бетти Винсон, директора по бухгалтерскому учету, которая делала записи. К их удивлению, Винсон признала, что делала записи, не зная, для чего они были, и не видя поддержки для них. Она сделала это по указанию Майерса и генерального директора по бухгалтерскому учету Буфорда Йейтса. Когда Купер и Смит разговаривали с Йейтсом, он признал, что не знает, что такое предоплаченная емкость. Йейтс также утверждал, что бухгалтеры, подчиняющиеся ему, делали записи по указанию Майерса. [3] : 243–245

Наконец, внутренние аудиторы поговорили с Майерсом. Он признал, что записи не получили поддержки. Фактически, они были зарегистрированы «исходя из того, какой, по нашему мнению, должна быть маржа», и не существовало стандартов бухгалтерского учета, которые поддерживали бы их. Он признал, что записи никогда не следовало делать, но когда они начались, остановить было сложно. Хотя ему не нравились записи, он никогда не думал, что ему придется объяснять их регулирующим органам. [3] : 246–247На следующий день Фаррелл встретился с Салливаном и Майерсом и пришел к выводу, что их обоснование для записей имеет смысл «с точки зрения бизнеса, но не с точки зрения бухгалтерского учета». В ответ Салливан, Майерс, Йейтс и Абид попытались найти суммы, которые были списаны на расходы, когда их следовало капитализировать в надежде компенсировать предоплаченные записи о мощности. Они считали, что единственной альтернативой является пересчет прибыли. [3]

Боббитт наконец созвал заседание Аудиторского комитета на 20 июня. К этому времени команда Купера обнаружила сомнительные переводы на сумму более 3 миллиардов долларов со счетов линейных расходов в активы с 2001 по 2002 год. На встрече Фаррелл заявил, что в GAAP нет ничего такого, что позволит те записи. Салливан утверждал, что WorldCom инвестировала в расширение телекоммуникационной сети с 1999 года, но ожидаемого расширения использования клиентами так и не произошло. Он утверждал, что записи были оправданы на основе принципа сопоставления., что позволило учитывать затраты как расходы, чтобы они соответствовали будущим доходам, полученным от актива. Он также утверждал, что, поскольку капитальные активы стоили меньше, чем указано в бухгалтерских книгах, он повторил свое предложение об уплате расходов на реструктуризацию, или, как он это называл, «убытков от обесценения» во втором квартале 2002 года. Он утверждал, что Майерс может поддержать записи. Комитет дал ему до следующего понедельника, чтобы заручиться поддержкой. [3] : 256–258

За выходные Купер и ее команда обнаружили еще несколько подозрительных записей о «предоплаченной емкости». В общей сложности отдел внутреннего аудита обнаружил в общей сложности 49 записей о предоплаченных мощностях, в которых подробно описаны переводы на сумму 3,8 миллиарда долларов, распределенных за весь 2001 год и первый квартал 2002 года. Некоторые из них были введены по четким указаниям Салливана и Майерса под линией. «Въезд СС». В то время как некоторые подозрительные записи были сделаны директорами и менеджерами, другие были сделаны бухгалтерами более низкого уровня, которые не понимали серьезности того, что они делали. [3] : 258–259Во время встречи с другим директором по бухгалтерскому учету, Троем Нормандом, они узнали о потенциально незаконном бухгалтерском учете. По словам Норманда, менеджмент использовал резервы затрат компании на период 2000 и 2001 годов, чтобы искусственно сократить расходы. [3] : 261

В то же время Комитет по аудиту попросил КПМГ провести собственную проверку. КПМГ обнаружила, что Салливан перенес системные расходы по ряду счетов собственности, что позволило регистрировать их как капитальные затраты. Расходы были распределены так, что изначально они не были очевидны. Когда КПМГ спросила бывшую команду Андерсена по проекту WorldCom о записях, бухгалтеры Андерсена ответили, что никогда бы не одобрили записи, если бы знали о них. Салливана попросили представить письменное объяснение своих действий к понедельнику. [4]

На заседании комитета по аудиту в тот понедельник Салливан представил белую книгу, объясняющую свои доводы. Комитет по аудиту и КПМГ не убедили. Они пришли к выводу, что эти суммы были переведены с единственной целью достижения целей Уолл-стрит, и единственным приемлемым средством правовой защиты было пересчет корпоративных доходов за весь 2001 год и первый квартал 2002 года. Андерсен отозвал свое аудиторское заключение за 2001 год, и совет потребовал Отставки Салливана и Майерса. [3] : 262–264

SEC начинает расследование [ править ]

25 июня, после подтверждения количества незаконных записей, правление приняло отставку Майерса и уволило Салливана, когда он отказался уйти в отставку. В тот же день руководители WorldCom проинформировали SEC о том, что ей придется пересчитать свои доходы на следующие пять кварталов. [4] [3] : 265 Позже в тот же день WorldCom публично признала, что за предыдущие пять кварталов она преувеличила свой денежный поток более чем на 3,8 миллиарда долларов. Раскрытие информации произошло в особенно тяжелое время для WorldCom. Еще до того, как разразился скандал, его кредит превратился в мусор., и его акции потеряли более 94 процентов своей стоимости. Компания столкнулась с отдельным расследованием Комиссии по ценным бумагам и биржам, которое началось ранее в этом году, и ее задолженность составляла менее 30 миллиардов долларов. На фоне слухов о банкротстве WorldCom заявила, что уволит 17 000 сотрудников. [5]

Федеральное правительство уже начало неофициальное расследование в начале июня, когда Винсон, Йейтс и Норманд тайно встретились с чиновниками SEC и Министерства юстиции. [3] : 261 26 июня SEC подала против WorldCom обвинения в гражданском мошенничестве, предположив, что WorldCom предприняла согласованные усилия по манипулированию своими доходами, чтобы достичь целей Уолл-стрит и поддержать курс акций. Кроме того, в нем утверждалось, что схема была «направлена ​​и одобрена высшим руководством», что намекало на то, что руководители более высокого уровня в организационной структуре, чем Салливан и Майерс, знали о схеме. [6]

Пробная версия [ править ]

В 2005 году Эбберс был признан виновным судом присяжных в мошенничестве, сговоре и подаче фальшивых документов в регулирующие органы. Впоследствии он был приговорен к 25 годам лишения свободы. [7] Однако он был освобожден в декабре 2019 года из-за ухудшения здоровья. Эбберс умер 2 февраля 2020 года. [8]

Последствия [ править ]

Утверждается, что закон Сарбейнса-Оксли был принят из-за таких скандалов, как WorldCom и Enron.

WorldCom, к тому времени переименованная в MCI , была приобретена Verizon Communications в январе 2006 года. [9]

Ссылки [ править ]

  1. ^ "Worldcom, Inc. 2002 Форма 10-K Годовой отчет" . Комиссия по ценным бумагам и биржам США .
  2. ^ Б Gale Ривс (16 мая 2002). «Учет горя» . Fort Worth Weekly .
  3. ^ a b c d e f g h i j k l m n o p q r s Купер, Синтия (15 апреля 2009 г.). Чрезвычайные обстоятельства: путешествие корпоративного информатора . Хобокен, Нью-Джерси : John Wiley & Sons . ISBN 978-0-470-12429-1.
  4. ^ a b Курт Эйхенвальд ; Саймон Ромеро (27 июня 2002 г.). «Последний корпоративный скандал внезапен, обширен и прост» . Нью-Йорк Таймс .
  5. ↑ Саймон Ромеро; Алекс Беренсон (26 июня 2002 г.). «WorldCom заявляет, что скрывала расходы, увеличив денежный поток на 3,8 миллиарда долларов» . Нью-Йорк Таймс .
  6. ↑ Саймон Ромеро (27 июня 2002 г.). «WorldCom сталкивается с обвинениями в мошенничестве, количество запросов увеличивается» . Нью-Йорк Таймс .
  7. ^ «Эбберс признан виновным в суде над WorldCom» . Хранитель . 2005-03-15 . Проверено 19 октября 2020 .
  8. ^ «Бернард Эбберс, генеральный директор Telecom, отправленный в тюрьму за бухгалтерский скандал, умер» . NPR.org . Проверено 19 октября 2020 .
  9. ^ "WorldCom" . www.verizon.com . Проверено 19 октября 2020 .