Финансовая аренда

Финансовый лизинг (также известный как финансовая аренда или лизинг продаж ) является одним из видов лизинга , в котором финансовая компания , как правило , законный владелец актива на протяжении срока аренды, в то время как арендатор не только работающий контроля над актив, но также некоторая доля экономических рисков и доходов от изменения оценки базового актива. ^[1]

В частности, это коммерческое соглашение, в котором:

• арендатор (покупатель или заемщик) выберет актив (оборудование, программное обеспечение);
• арендодатель (финансовая компания) приобретет этот актив;
• арендатор будет использовать этот актив во время аренды;
• арендатор будет платить серию арендных платежей или рассрочку за использование этого актива;
• арендодатель возместит большую часть или всю стоимость актива, а также получит проценты от арендной платы, уплаченной арендатором;
• у арендатора есть возможность получить право собственности на актив (например, уплатив последнюю арендную плату или цену покупки опциона на выгодную сделку);

Финансовая аренда имеет схожие финансовые характеристики с договорами покупки в рассрочку и лизингом с закрытым концом, поскольку обычно в результате арендатор становится владельцем актива в конце срока аренды, но имеет другие методы бухгалтерского учета и налоговые последствия. Для арендатора могут существовать налоговые льготы при аренде актива, а не его покупке, и это может быть мотивацией для получения финансовой аренды.

Влияние на бухгалтерский учет [ править ]

• Поскольку финансовая аренда капитализируется, активы и обязательства в балансе увеличиваются. Как следствие, оборотный капитал остается прежним, но соотношение заемных и собственных средств увеличивается, создавая дополнительный левередж.
• Расходы по финансовой аренде распределяются между процентными расходами и основной суммой так же, как облигация или заем; Таким образом, в отчете о движении денежных средств часть арендных платежей отражается в составе операционных денежных потоков, а часть - в составе финансовых потоков. Следовательно, операционный денежный поток увеличивается.
• В условиях операционной аренды обязательства по аренде не признаются; поэтому коэффициенты левериджа занижены, а коэффициенты доходности ( ROE и ROA ) завышены.

Ключевой критерий МСФО:

Если «практически все риски и выгоды», связанные с правом собственности, переходят к арендатору, то это финансовая аренда. Если это не финансовая аренда, то это операционная аренда. Переход риска к арендатору может быть отражен в условиях аренды, таких как возможность арендатора купить актив по низкой цене (обычно по остаточной стоимости) в конце срока аренды. Характер актива (вероятность его использования кем-либо, кроме арендатора), продолжительность срока аренды (покрывает ли он большую часть срока полезного использования актива) и приведенная стоимость арендных платежей ( они покрывают стоимость актива) также могут быть факторами.

МСФО не предусматривает жесткого набора правил для классификации аренды, и всегда будут пограничные случаи. Также иногда можно использовать договоры аренды, чтобы улучшить бухгалтерский баланс, при условии, что арендатор может обосновать их рассмотрение как операционную аренду.

Классификация крупных сделок, таких как продажа имущества с обратной арендой, может оказать существенное влияние на счета и на такие показатели финансовой устойчивости, как заемные средства . Однако стоит помнить, что улучшение финансового заимствования может быть нивелировано ухудшением операционного заимствования, и наоборот.

Порядок ведения бухгалтерского учета по странам [ править ]

Международные стандарты финансовой отчетности (МСФО) [ править ]

В более чем 100 странах, которые регулируют бухгалтерский учет с использованием Международных стандартов финансовой отчетности, стандартом контроля является МСФО (IAS) 17 «Аренда». Однако в настоящее время он постепенно отменяется и заменяется МСФО 16 «Аренда» для отчетных периодов с 2019 года. Хотя МСБУ 17 во многих отношениях аналогичен МСФО 13 в США, МСБУ 17 избегает проверки «яркой линией» ( с указанием точного процента в качестве лимита) от срока аренды и приведенной стоимости арендной платы. Вместо этого в МСФО (IAS) 17 есть следующие пять тестов. Если любое из этих критериев выполнено, аренда считается финансовой:

• право собственности на актив переходит к арендатору в конце срока аренды;
• договор аренды предусматривает выгодную покупку оборудования по цене ниже справедливой рыночной;
• срок аренды составляет большую часть срока экономической службы актива, даже если право собственности не передается;
• в начале срока аренды приведенная стоимость минимальных арендных платежей составляет, по крайней мере, практически всю справедливую стоимость арендуемого актива.
• арендованные активы носят специализированный характер, так что только арендатор может использовать их без существенных модификаций.

В настоящее время МСФО (IAS) 17 переходит на МСФО (IFRS) 16 в рамках совместного проекта со стандартом учета аренды в США. Стандарт был опубликован в 2016 году, и компании должны были внедрить его к 2019 году или ранее. Критерии классификации в качестве финансовой аренды аналогичны приведенным выше, но требуется профессиональное суждение - простого удовлетворения одного требования может быть недостаточно.

Австралия [ править ]

В Австралии стандарт бухгалтерского учета в отношении аренды - это AASB 117 «Аренда». МСФО (IFRS) 117 был выпущен в июле 2004 года. МСФО (IFRS) 117 «Аренда» применяется к учету других договоров аренды, кроме: (a) аренды с целью разведки или использования полезных ископаемых, нефти, природного газа и аналогичных невозобновляемых ресурсов; и (b) лицензионные соглашения на такие предметы, как кинофильмы, видеозаписи, пьесы, рукописи, патенты и авторские права.

Согласно пункту 4 МСФО (IFRS) 117 аренда - это: соглашение, по которому арендодатель передает арендатору в обмен на платеж или серию платежей право использовать актив в течение согласованного периода времени. ^[2]

Аренда классифицируется как финансовая, если она «передает практически все риски и выгоды, связанные с владением активом». (AASB 117, стр. 8) Не существует строгих руководящих принципов в отношении того, что составляет финансовую аренду, однако они содержатся в стандарте. ^[3]

Индия [ править ]

Финансовая аренда - это аренда, при которой риски и выгоды, связанные с владением арендованным активом, передаются арендатору, а не фактическому владельцу. Таким образом, в случае финансовой аренды мы можем сказать, что условное право собственности переходит к арендатору. Сумма, уплаченная в качестве процентов в течение периода аренды, показана в стороне P / l DR арендатора.

Функции:

• это не может быть отменено
• арендодатель может или не может нести расходы по страхованию, ремонту, техническому обслуживанию и т. д. Обычно арендатор несет все расходы.
• арендодатель может передать право собственности на актив арендатору до конца срока аренды
• у арендатора есть возможность приобрести актив по цене, которая, как ожидается, будет значительно ниже стоимости на конец периода аренды

Соединенные Штаты [ править ]

Согласно стандартам бухгалтерского учета США финансовая (капитальная) аренда - это аренда, которая соответствует как минимум одному из следующих критериев:

• право собственности на актив переходит к арендатору в конце срока аренды;
• договор аренды предоставляет арендатору опцион на покупку актива, и у арендатора имеется достаточная уверенность в том, что он его исполнит;
• срок аренды составляет большую часть оставшегося срока службы базового актива (75% расчетного срока полезного использования актива или больше);
• приведенная стоимость арендных платежей и любая остаточная стоимость гарантируется арендатором равна или превышают по существу всего справедливой стоимости актива (90% от общей первоначальной стоимости оборудования).
• Актив носит настолько специализированный характер, что ожидается, что он не будет использоваться арендодателем в качестве альтернативы в конце срока аренды.

С точки зрения бухгалтерского учета GAAP такая аренда классифицируется как практически эквивалентная покупке арендатором и капитализируется на балансе арендатора . Более подробную информацию о классификации и бухгалтерском учете см. В Положении о стандартах финансового учета № 13 (FAS 13) .

Особый случай: финансовая аренда в соответствии со статьей 2A UCC [ править ]

Термин иногда означает особый случай аренды, определенный в статье 2А Единого коммерческого кодекса.(в частности, Раздел 2A-103 (1) (g)). Такая финансовая аренда признает, что некоторые арендодатели являются финансовыми учреждениями или другими коммерческими организациями, которые сдают в аренду рассматриваемые товары исключительно в качестве финансового приспособления и не хотят иметь гарантию и другие затруднения, которые обычно связаны с арендой компаниями, являющимися производителями или торговцами. таких товаров. По договору финансовой аренды UCC 2A арендатор выплачивает платежи арендодателю (и действительно должен это делать, независимо от какого-либо дефекта в арендованных товарах - это обязательство обычно содержится в оговорке о "адской или высокой воде"), но любые претензии в связи с недостатками арендованного товара может быть предъявлено иск только к фактическому поставщику товара.Финансовую аренду UCC 2A обычно легко идентифицировать, потому что они обычно содержат пункт, в котором прямо указывается, что аренда должна рассматриваться как финансовая аренда в соответствии с UCC 2A.

См. Также [ править ]

• Арендовать
• Лизинг
• Текущая аренда
• Аренда с кредитным плечом
• Учет аренды в США

Ссылки [ править ]