Светлозар (Зари) Тодоров Рачев ( болгарский : Светлозар Тодоров Рачев , родился 6 сентября 1951 г.) - болгарский математик, который работает в области математических финансов , теории вероятностей и статистики. Он известен своей работой в области вероятностных метрик, ценообразования производных финансовых инструментов, моделирования финансовых рисков и эконометрики . В практике управления рисками он является автором методологии, лежащей в основе флагманского продукта FinAnalytica.
Светлозар (Зари) Т. Рачев | |
---|---|
Светлозар Тодоров Рачев | |
Родившийся | Светлозар Тодоров Рачев 6 сентября 1951 г. |
Альма-матер |
|
Занятие | |
Академическая карьера | |
Докторская советник | Леонид Канторович Владимир Михайлович Золотарев |
Докторские студенты | Анна Панорска |
Веб-сайт | http://www.math.ttu.edu/~srachev/ |
Жизнь и работа
Рачев получил степень магистра математики на математическом факультете Софийского университета в 1974 году, степень доктора философии в Московском государственном университете имени М.В. Ломоносова под руководством Владимира Золотарева в 1979 году и степень доктора наук в Математическом институте им. Стеклова в 1986 году под руководством Леонида Канторовича. , лауреат Нобелевской премии по экономическим наукам Андрей Колмогоров и Юрий Прохоров . [1] В настоящее время он является почетным профессором Калифорнийского университета в Санта-Барбаре , профессором математики Техасского технологического университета . [2]
В области математических финансов Рачев известен своей работой по применению негауссовских моделей для оценки рисков, ценообразования опционов и применения таких моделей в теории портфелей . [3] Он также известен тем, что ввел новое соотношение риска и доходности, « Коэффициент Рачева », предназначенное для измерения потенциального вознаграждения по сравнению с остаточным риском в негауссовской среде. [4] [5] [6]
В области теории вероятностей широко цитируются его книги по вероятностным метрикам и проблемам массового транспорта . [7]
FinAnalytica
Академическая работа Рачева по негауссовским моделям в математических финансах была вдохновлена трудностями обычных классических гауссовских моделей для отражения эмпирических свойств финансовых данных. [3] [4] Рачев и его дочь, Боржана Рачева-Иотова, основали Bravo Group в 1999 году, компанию с целью разработки программного обеспечения на основе исследований Рачева о моделях с толстым хвостом . Позже компания была приобретена FinAnalytica. Компания была удостоена награды Waters Rankings «Лучший поставщик решений для управления рыночными рисками» в 2010, 2012 и 2015 годах, а также награды «Самый инновационный специализированный поставщик» в 2014 году. [8] [9]
Награды и почести
- Сотрудник Института математической статистики [10]
- Премия Гумбольдта для иностранных ученых (1995) [11]
- Почетный доктор наук Санкт-Петербургского государственного технологического института (1992) [12]
- Иностранный член РАЕН [13]
Избранные публикации
Книги
- Рачев, СТ (1991). Вероятностные метрики и устойчивость стохастических моделей . Нью-Йорк: Вили. ISBN 978-0471928775.
- Рачев, СТ; Рюшендорф, Л. (1998). Проблемы общественного транспорта, Том I: Теория . Springer. ISBN 978-1475785258.
- Рачев, СТ; Рюшендорф, Л. (1999). Проблемы общественного транспорта, Том II: Приложения . Springer. ISBN 978-0387983523.
- Рачев, СТ; Миттник, С. (2000). Стабильные паретианские модели в финансах . Вайли. ISBN 978-0471953142.
- Рачев, СТ; Kim, Y .; Bianchi, ML; Fabozzi, FJ (2011). Финансовые модели с процессами сбора и кластеризацией волатильности . Нью-Йорк: Спрингер. ISBN 978-0470482353.
- Рачев, СТ; Клебанов, Лев; Стоянов, С.В.; Fabozzi, FJ (2013). Методы расстояний в теории вероятностей и статистики . Springer. ISBN 978-1461448686.
Статьи
- Рачев, СТ; Сенгупта, А. (1993). «Смеси Лапласа-Вейбулла для моделирования изменения цен». Наука управления . 39 (8): 1029–1038. DOI : 10.1287 / mnsc.39.8.1029 .
- Миттник, С .; Рачев, СТ (1993). «Моделирование доходности активов с альтернативными стабильными распределениями». Эконометрические обзоры . 12 (3): 261–330. DOI : 10.1080 / 07474939308800266 .
- Миттник, С .; Paollela, M .; Рачев, СТ (2000). «Диагностика и лечение« толстых хвостов »в данных о финансовой отдаче». Журнал эмпирических финансов . 7 (3–4): 389–416. DOI : 10.1016 / S0927-5398 (00) 00019-0 .
- Миттник, С .; Paollela, M .; Рачев, СТ (2002). «Стационарность устойчивого энергетического процесса GARCH». Журнал эконометрики . 106 (1): 97–107. DOI : 10.1016 / S0304-4076 (01) 00089-6 .
- Биглова, А .; Ортобелли, С .; Рачев, СТ; Стоянов, С.В. (2004). «Различные подходы к оценке риска в теории портфеля». Журнал управления портфелем . 31 (1): 103–112. DOI : 10,3905 / jpm.2004.443328 .
- Стоянов, С.В.; Рачев, СТ; Fabozzi, FJ (2007). «Оптимальные финансовые портфели». Прикладные математические финансы . 14 (5): 401–436. DOI : 10.1080 / 13504860701255292 .
- Bierbrauer, M .; Menn, C .; Рачев, СТ; Тюрк, С. (2007). «Спотовое ценообразование и деривативы на рынке электроэнергии EEX». Журнал "Банковское дело и финансы" . 31 (11): 3462–3485. DOI : 10.1016 / j.jbankfin.2007.04.011 .
- Стоянов, С.В.; Рачев, СТ; Рачева-Иотова, Б .; Fabozzi, FJ (2011). «Модели с жирным хвостом для оценки риска» . Журнал управления портфелем . 37 (2): 107–117. DOI : 10,3905 / jpm.2011.37.2.107 .
Рекомендации
- ^ «Познакомьтесь с командой» . www.finanalytica.com . FinAnalytica . Проверено 15 августа 2015 года .
- ^ «Кафедра математики и статистики» . Проверено 31 декабря 2017 года .
- ^ а б Бэрд, Джейн (25 мая 2009 г.). «Оценка риска катаклизма» . Рейтер . Проверено 25 мая 2009 года .
- ^ а б Фер, Бенедикт. «За пределами нормального распределения» (PDF) . Frankfurter Allgemeine Zeitung . Проверено 16 марта 2006 года .
- ^ Cheridito, P .; Кромер, Э. (2013). «Соотношение вознаграждения и риска». Журнал инвестиционных стратегий . 3 (1): 3–18. DOI : 10,21314 / JOIS.2013.022 .
- ^ Farinelli, S .; Ferreira, M .; Росселло, Д .; Thoeny, M .; Тибилетти, Л. (2008). «За пределами коэффициента Шарпа: оптимальное распределение активов с использованием различных коэффициентов производительности». Журнал "Банковское дело и финансы" . 32 (10): 2057–2063. DOI : 10.1016 / j.jbankfin.2007.12.026 .
- ^ Виллани, Седрик (2009). Оптимальный транспорт: старый и новый . Springer. стр. 9 , 236, 41–43, 80, 93, 161–163, 409. ISBN 978-3-540-71050-9.
- ^ «FinAnalytica получает награду« Лучший поставщик решений для управления рыночными рисками »в рейтинге Waters за 2015 год» . www.reuters.com . Рейтер . Проверено 15 августа 2015 года .
- ^ «Рейтинг Waters 2015: лучший поставщик решений для управления рыночными рисками - FinAnalytica» . www.waterstechnology.com . Водные технологии. 2015-08-05 . Проверено 15 августа 2015 года .
- ^ «Почетные стипендиаты IMS» . Институт математической статистики. Архивировано из оригинального 2 -го марта 2014 года . Проверено 13 августа 2015 года .
- ^ Фонд Гумбольдта (май 1995 г.). «Объявлены премии Гумбольдта» (PDF) . Уведомления AMS . 42 (5). Американское математическое общество . Проверено 13 августа 2015 года .
- ^ «Почетные доктора и выдающиеся выпускники» . Санкт-Петербургский технический университет . Проверено 13 августа 2015 года .
- ^ «Стабильные паретианские модели в финансах: сведения об авторах» . www.wiley.com . Вайли . Проверено 15 августа 2015 года .
Внешние ссылки
- Определение соотношения Рачева
- FinAnalytica Inc