 | Эта статья требует дополнительных ссылок для проверки . ( май 2008 г. ) ( Узнайте, как и когда удалить этот шаблон сообщения ) |
| Часть серии по |
| Бухгалтерский учет |
|---|
 |
В бизнесе , консолидация или объединение является слияние и поглощение многих небольших компаний в несколько гораздо более крупные. В контексте финансового учета , консолидация относится к агрегации финансовой отчетности в группе компаний , как консолидированная финансовая отчетность . Налогообложения термин консолидации относится к лечению группы компаний , и других лиц , как одно целое для целей налогообложения. По законам Англии Холсбери, «слияние» определяется как «слияние двух или более предприятий в одно предприятие, при этом акционеры каждой смешивающейся компании становятся, по существу, акционерами смешанных предприятий. Возможны слияния посредством передачи двух или более обязательства перед новой компанией или к передаче одной или нескольких компаний существующей компании ".
Обзор [ править ]
Консолидация - это практика в бизнесе юридического объединения двух или более организаций в одну новую. После консолидации исходные организации прекращают свое существование и заменяются новым образованием. [4]
Экономическая мотивация [ править ]
- Доступ к новым технологиям / методам
- Доступ к новым клиентам
- Доступ к новым географическим регионам
- Более дешевое финансирование для более крупной компании
- Поиск скрытых или неработающих активов, принадлежащих целевой компании (например, недвижимость)
- Более крупные компании, как правило, имеют более высокую рыночную власть над своими поставщиками и клиентами (например, Walmart ).
- Синергия
Типы бизнес-слияний [ править ]
Существует три формы объединения бизнеса:
- Официальное слияние: объединение бизнеса, которое приводит к ликвидации активов приобретенной компании и выживанию компании-покупателя.
- Уставная консолидация: объединение бизнеса, при котором создается новая компания, в которой не выживает ни одна из предыдущих компаний.
- Приобретение акций: объединение бизнеса, при котором компания-покупатель приобретает большую часть, более 50% обыкновенных акций приобретаемой компании, и обе компании выживают.
- Компания с переменной долей участия
Терминология [ править ]
- Отношения материнской и дочерней компании: результат приобретения акций, когда материнская компания является приобретающей компанией, а дочерняя компания - приобретаемой компанией.
- Контрольный пакет: когда материнская компания владеет большинством обыкновенных акций.
- Неконтролирующая доля или доля меньшинства : остальная часть обыкновенных акций, принадлежащих другим акционерам.
- Дочерняя компания, находящаяся в полной собственности : когда материнской компании принадлежат все обыкновенные акции дочерней компании в обращении.
- При объединении компании, которые объединяются в новую или существующую компанию, называются передающими компаниями или объединяющимися компаниями. Результирующий компания упоминается как правопреемник компании.
Порядок бухгалтерского учета (US GAAP) [ править ]
Материнская компания может приобрести другую компанию, купив ее чистые активы или купив контрольную долю ее обыкновенных акций. Независимо от способа приобретения; прямые затраты, затраты на выпуск ценных бумаг и косвенные затраты учитываются следующим образом:
- Прямые, косвенные и общие затраты: компания-покупатель оплачивает все затраты, связанные с приобретением, по мере их возникновения.
- Затраты на выпуск ценных бумаг: эти затраты снижают цену выпуска акций.
Покупка чистых активов [ править ]
Отношение к приобретающей компании: при покупке чистых активов приобретающая компания регистрирует в своих бухгалтерских книгах получение чистых активов и выплату денежных средств, создание обязательства или выпуск акций в качестве формы оплаты за передачу.
Порядок обращения с приобретаемой компанией: приобретенная компания регистрирует в своих бухгалтерских книгах ликвидацию своих чистых активов и получение денежных средств, дебиторской задолженности или инвестиций в приобретающую компанию (если то, что было получено от передачи, включало обыкновенные акции от покупающей компании). Если приобретенная компания ликвидируется, компании требуется дополнительная запись для распределения оставшихся активов между ее акционерами.
Покупка обыкновенных акций [ править ]
Режим для компании-покупателя: когда компания-покупатель приобретает дочернюю компанию путем покупки ее обыкновенных акций, она регистрирует в своих бухгалтерских книгах инвестиции в приобретаемую компанию и выплату оплаты за приобретенные акции.
Отношение к приобретаемой компании: приобретенная компания регистрирует в своих книгах получение платежа от приобретающей компании и выпуск акций.
FASB 141 требования к раскрытию информации: FASB 141 требует раскрытия информации в примечаниях к финансовой отчетности, когда происходит объединение бизнеса. Раскрытие такой информации:
- Название и описание приобретенного предприятия, а также процент приобретенных голосующих акций.
- Основные причины приобретения и описание факторов, способствовавших признанию гудвила.
- Период, за который результаты деятельности приобретаемой компании включаются в отчет о прибылях и убытках объединяющейся компании.
- Стоимость приобретенного предприятия и, если оно применяет, количество выпущенных долей участия в капитале, присвоенная этим долям стоимость и основа для определения этой стоимости.
- Любые условные платежи, опционы или обязательства.
- Приобретенные и списанные активы по приобретению и развитию.
Учет обесценения гудвила:
- Если неконтролирующая доля участия (NCI) основана на справедливой стоимости идентифицируемых активов: обесценение принимается против дохода материнской компании и R / E
- Если NCI основаны на справедливой стоимости покупной цены: обесценение принимается в отношении доходов дочерней компании и R / E
Отчетность о межкорпоративном интересе - инвестиции в обыкновенные акции [ править ]
20% собственности или меньше - инвестиции [ править ]
Когда компания покупает 20% или меньше находящихся в обращении обыкновенных акций , влияние компании-покупателя на приобретаемую компанию незначительно. (APB 18 определяет условия, при которых доля владения составляет менее 20%, но существует значительное влияние).
Компания-покупатель использует метод затрат для учета этого типа инвестиций. В соответствии с методом затрат инвестиции учитываются по себестоимости на момент покупки. Компания не нуждается в каких-либо записях для корректировки этого баланса счета, если только инвестиции не считаются обесцененными, или есть ликвидационные дивиденды, которые уменьшают инвестиционный счет.
Ликвидация дивидендов . Ликвидация дивидендов происходит в случае превышения объявленных дивидендов над прибылью приобретенной компании с даты приобретения. Регулярные дивиденды учитываются как дивидендный доход всякий раз, когда они объявляются.
Убыток от обесценения : Убыток от обесценения возникает, когда имеет место не временное снижение стоимости инвестиции.
Владение от 20% до 50% - ассоциированная компания [ править ]
Когда количество приобретаемых акций составляет от 20% до 50% обыкновенных акций в обращении, влияние компании-покупателя на приобретаемую компанию часто оказывается значительным. Однако решающим фактором является значительное влияние. Если существуют другие факторы, которые уменьшают влияние, или если значительное влияние достигается при владении менее 20%, метод долевого участия может быть подходящим (интерпретация FASB 35 (FIN 35) подчеркивает обстоятельства, при которых инвестор не может оказывать существенное влияние) .
Для учета этого типа инвестиций компания-покупатель использует метод долевого участия . При использовании метода долевого участия покупатель учитывает свои вложения по первоначальной стоимости. Этот баланс увеличивается с доходом и уменьшается для дивидендов от дочерней компании, которые начисляются покупателю.
Учет покупательной дифференциации : на момент покупки разница между покупкой возникает из разницы между стоимостью инвестиций и балансовой стоимостью базовых активов.
Дифференциал покупок состоит из двух компонентов:
- Разница между справедливой рыночной стоимостью базовых активов и их балансовой стоимостью.
- Деловая репутация : разница между стоимостью инвестиции и справедливой рыночной стоимостью базовых активов.
Дифференциалы закупок необходимо амортизировать в течение срока их полезного использования; однако в новом руководстве по бухгалтерскому учету говорится, что гудвил не амортизируется и не уменьшается до тех пор, пока он не будет окончательно обесценен или базовый актив не будет продан.
Более 50% собственности - дочерняя компания [ править ]
Когда количество приобретенных акций составляет более 50% выпущенных обыкновенных акций, компания-покупатель имеет контроль над приобретаемой компанией. Контроль в этом контексте определяется как способность направлять политику и управление. В отношениях такого типа контролирующая компания является материнской, а контролируемая - дочерней . Материнская компания должна выпустить консолидированную финансовую отчетность в конце года, чтобы отразить эти отношения.
В консолидированной финансовой отчетности материнская и дочерняя компании показаны как одно целое. В течение года материнская компания может использовать метод собственного капитала или метод затрат для учета своих инвестиций в дочернюю компанию. Каждая компания ведет отдельные книги. Однако в конце года готовится сводный рабочий документ для объединения отдельных балансов и исключения [5] [6]внутрифирменные операции, акционерный капитал дочерней компании и инвестиционный счет материнской компании. В результате получается единый комплект финансовой отчетности, отражающий финансовые результаты консолидированной компании. Существует три формы объединения: 1. Горизонтальная интеграция: это объединение фирм, работающих на одних и тех же направлениях бизнеса и на одном рынке. 2. Вертикальная интеграция: это сочетание фирм, осуществляющих деятельность на разных, но последовательных стадиях производства или распределения, или и тех, и других. 3. Конгломерация: это сочетание фирм с несвязанными и разнообразными функциями продуктов или услуг, или и тем и другим.
См. Также [ править ]
- Соглашения между железными дорогами
- Ассоциированная компания
- Оценка бизнеса
- Консолидированная финансовая отчетность
- Ценность предприятия
- Деловая репутация (бухгалтерский учет)
- Интерес меньшинства
- Слияние и поглощение
- Конгломерат
- Скидка конгломерата
- Налоговая консолидация
Ссылки [ править ]
- ^ Де Йонг, Абэ; Гелдерблом, Оскар; Йонкер, Йост (2010), «Адмиралтейство Азии: Исаак ле Мэр и противоречивые концепции корпоративного управления VOC». (Рабочий документ Исследовательского института управления Эразмус, 2010 г.)
- ^ Гелдерблом, Оскар; де Йонг, Абэ; Йонкер, Йост (2011 г.), «Адмиралтейство Азии: организация бизнеса и эволюция корпоративного управления в Голландской Республике, 1590–1640 гг.»; в JG Koppell (ред.), Истоки защиты интересов акционеров. (Нью-Йорк: Palgrave Macmillan, 2011), стр. 29–70.
- ^ Unoki, Ко (2012), 'A мореплавание империя'; в слияниях, поглощениях и глобальных империях: толерантность, разнообразие и успех слияний и поглощений , Ко Юноки. (Нью-Йорк: Рутледж, 2013), стр. 39–64.
- ^ Кларксон, Кеннет; Миллер, Роджер; Кросс, Фрэнк (2010-11-29). Деловое право: текст и примеры: правовая, этическая, глобальная и корпоративная среда . Cengage Learning. ISBN 0538470828. Проверено 13 августа 2014 года .
- ^ «Консолидированные отчеты (исключения Interco)» . FindMyBestCPA.com. Архивировано из оригинала на 2011-03-08 . Проверено 15 апреля 2011 .
- ^ «Основные моменты главы» . Highered.mcgraw-hill.com .
